時間：2023-08-18 17:38:34
導語：在供應鏈風險概念的撰寫旅程中，學習并吸收他人佳作的精髓是一條寶貴的路徑，好期刊匯集了九篇優秀范文，愿這些內容能夠啟發您的創作靈感，引領您探索更多的創作可能。
一、引言
隨著經濟的全球化與一體化，企業與企業之間正走向集團化、連鎖化與網絡化運營。由于供應鏈是環環相扣的，任何一個部分出現問題，都會影響到整條供應鏈的正常運作，從而產生供應鏈風險。石油石化企業掌握著國家的國民經濟命脈，關系到我國經濟發展的成敗興衰，而且石油石化企業從原材料采購、到石油石化產品的儲存、銷售、運輸往往都是以供應鏈的模式運行的，因此有必要展開對石油石化企業供應鏈風險的研究。
二、供應鏈風險的概念及特點
供應鏈風險是指某種不確定的損失在供應鏈領域中產生的可能性。這種不確定性包括所有影響供應鏈正常安全運行的因素，并對供應鏈企業產生危害。供應鏈風險具有以下一些特點：
1 動態傳遞性
供應鏈風險會伴隨內部外環境和資源的變化而產生風險，供應鏈風險是與供應鏈的運作動態存在的，而且這種風險會傳遞給整個供應鏈企業。
2 效益背反性
效益背反指的是供應鏈某一節點企業利益發生的同時，必然會存在另一個或另幾個節點企業的利益損失，因此供應鏈體系的構建往往會產生由于利益分配不均衡而導致的供應鏈不穩定的風險。
三、石油石化企業的供應鏈風險來源
1 信息傳遞風險
石油石化企業往往供應鏈體系比較龐大復雜，涉及的供應鏈環節較多，因此容易在供應鏈信息傳遞的過程中產生信息不對稱或信息反饋不及時的風險，并進而導致石油石化企業產品積壓。生產物料供應斷檔，市場銷售競爭力減弱等危害，從而降低整條供應鏈的運營效率。
2 企業間的利益分配風險
供應鏈體系的建立，是為了使整個供應鏈體系獲得效益最大化，但這并不是代表這一體系上所有的成員的利益也都是最大化，有時候供應鏈體系的構建會減少這一體系中某些企業的利益，當利益損失一旦加大，就可能導致企業間利益的風險產生。對于石油石化企業而言，也同樣存在著利益分配風險，由于利益分配不均衡而進一步導致供應鏈聯盟的瓦解。
3 企業庫存風險
在石油石化企業的供應鏈中，各級企業都是按照其供應的生產和零售商來進行決策的，而這種方式有可能造成不真實的信息在供應鏈內部進行傳遞，并且在傳遞過程中被逐級放大，等到達最上級的供應商時，信息已經和實際情況產生了很大的偏差。由于這種信息不真實的影響，以及應對需求不確定性的需要，上游的石油石化企業往往保持著比下游零售商需求水平高許多的庫存供應，從而會加大石油石化企業面臨的風險。
四、石油石化企業供應鏈風險控制的措施
1 加強信息溝通與共享，建立戰略聯盟
石油石化企業要注意加強整個供應鏈上下游企業之間的信息溝通與共享，降低信息傳遞帶來的風險。首先，石油石化企業要加大供應鏈信息化建設的投入。在整個供應鏈體系之中，運用現代供應鏈管理信息系統，在石油石化產品原材料供應商、物流服務供應商、企業內部采購部門、生產部門、銷售部門之間實現聯網，通過供應鏈管理信息系統實現實時的信息傳遞與共享，防止發生信息傳遞不對稱的情況。其次，石油石化企業要與整個供應鏈體系上下游企業之間構建戰略聯盟關系，做到與供應鏈企業充分的分享信息，并及時的了解供應鏈上其他企業的信息情況，并根據所獲得的信息進行反饋和調整，為更好滿足市場需求和降低信息風險打好基礎。
2 完善供應鏈體系的激勵與約束機制
對于處于供應鏈核心的石油石化企業來說，要加強供應鏈的穩定性，降低供應鏈的利益分配風險，除了建立戰略聯盟之外，還要完善供應鏈各環節企業的激勵與約束機制。這可以通過簽訂業務合同的方式實現，例如：以物流服務企業為例，石油石化企業可以通過與其簽訂物流外包合同，在合同中明確物流外包的內容，對物流服務商進行績效評估，如果其按照合同內容保證供應鏈產品運輸環節正常運行，滿足各項服務指標，則根據其績效進行獎勵，而如果沒有保證供應鏈運輸環節的正常運行，則根據合同扣除相應的服務費用，從而對其進行約束和激勵。
內容摘要：本文結合浙江省的實際從供應鏈金融概念出發，對供應鏈金融的內涵和范疇進行了界定，并討論了供應鏈金融創新過程中存在的諸多問題，在此基礎上提出了解決創新問題的路徑選擇。
關鍵詞：供應鏈管理 供應鏈金融 金融創新
由于信息技術和運輸技術的進步所帶來的遠程生產組織和流通成本的降低，供應鏈正在取代縱向一體化成為國際上產業組織的主流模式。在供應鏈生產模式中，大企業專注于品牌、客戶關系管理及創新性技術等核心能力的創造和提升，而將生產、流通、銷售中低附加價值環節外包給中小企業，以此形成以穩定交易和利益共享為特征的產業鏈（或價值鏈）體系。中小企業則往往利用自己的專項優勢，如單項專利技術、特別的渠道以及成本優勢，加入到產業鏈分工體系當中去，成為大企業主導的供應鏈節點布局中的重要一環。伴隨著供應鏈生產模式的興起，供應鏈競爭已逐漸成為市場競爭的重要方式。
在此實體經濟組織變革的背景下，供應鏈金融（Supply-Chain Finance，SCF）作為商業銀行的一種新的金融服務，近年來在國際國內銀行業中應運而生，并成為商業銀行新的重要業務增長點。
供應鏈金融的內涵界定
對于供應鏈金融的概念，業界和學界都尚未有一致的意見。但是，隨著商業銀行金融創新實踐的不斷發展以及對供應鏈金融研究的不斷深入，對供應鏈金融概念與范疇有必要進行相應的界定和梳理。
關于供應鏈金融概念定義的歸納。目前對供應鏈金融概念有代表性的理解可以分為三大類：一是認為供應鏈金融是物流與金融業務的集成、協作和風險共擔的有機結合服務，是一種物流金融。它為商品流通的全過程服務，服務對象是供應商、生產商、銷售商、物流企業、金融機構等。二是認為供應鏈金融是銀行等金融機構對一個產業供應鏈上的單個企業或上下游企業提供全面金融服務的集成。供應鏈金融的核心是促進供應鏈核心企業及上下游配套企業“產―供―銷”鏈條的穩固和流轉暢順，并通過金融資本與實體經濟的協作，構筑銀行、企業和商品供應鏈互利共存、持續發展的產業生態。三是認為供應鏈金融是一種基于供應鏈商業交易的融資解決方案。國際知名的金融顧問咨詢公司Tower Group將供應鏈金融的定義為以發生在供應鏈上的商業交易值為基礎，設計一系列的為供應商提供流動資本融資和現金流的解決方案，是一種管理目標實現的優化方案。供應鏈金融就是將金融引入優化目標，在現有供應鏈優化模型中直接加入資金流的測度，從而制定優化策略，然后再將模型推廣到更為復雜的庫存結構乃至與生產、運輸等問題進行聯合優化。
關于供應鏈金融范疇的界定。即在整個供應鏈的范疇之內，即就是圍繞供應鏈管理中資金管理進行設計的一整套解決供應鏈資金問題的管理方案。其結果是讓供應鏈的管理更加完善和高效，以適應經濟的發展需求；而商業銀行等金融機構也從中得到業務的創新與拓展，取得相應的利益。因此，供應鏈金融的范疇應該確切地界定為：從整個供應鏈管理的角度出發，提供綜合的財務金融服務，把供應鏈上的相關企業作為一個整體，根據交易中構成的鏈條關系和行業特點設定融資方案，將資金有效注入到供應鏈上的相關企業，提供靈活運用的金融產品和服務的一種融資創新方案。
商業銀行領域的供應鏈金融創新實踐
（一）供應鏈金融的創新發展
國內銀行業對供應鏈金融創新的研究探索與實踐，大致經過了三個階段。第一個階段，從“物流銀行”的設想到“融通倉”概念的提出；第二階段，從“倉單質押”業務的嘗試到“物流銀行”業務的開展；第三個階段，從“物流銀行”業務的開展到供應鏈金融戰略的提出與實施。在供應鏈金融創新的實踐發展上形成了兩條業務發展的主線模式：
其一，是基于傳統的商業銀行貿易融資，結合生產貿易企業的業務特點和實際需求，由商業銀行創新業務而提供的結構性貿易融資業務模式。該模式通過貨權質押、信托收據、保險及公證、貨物監管、提貨通知、貨物回購、資金專戶管理、期貨保值等一系列結構化設計來掌握貨權、監控資金，為其提供集物流、信息流、資金流為一體的個性化的組合貿易融資方式。
其二，是基于供應鏈管理模式通過第三方物流企業（3PL），創新出來的應收賬款、應付賬款和融通倉等供應鏈融資模式。這種模式比結構性貿易融資模式更創新了一步，它是基于供應鏈金融的思想，商業銀行等金融機構從專注于對企業本著信用風險的評估，轉變為對整個供應鏈及其交易的評估，這樣既真正評估了業務的真實風險，同時也使更多的企業能夠進入銀行的服務范圍。
（二）供應鏈金融發展中存在的創新問題
業務創新問題。實施供應鏈金融業務創新受到銀行等金融機構要求的制約。調研表明，目前以商業銀行為主的供應鏈金融業務是基于所謂的核心大企業的信用替代而成立的，這在中小企業的融資中表現得很突出。即需要銀行融資的中小企業必須和一家值得銀行信賴的大企業發生業務往來，從而得到“某種資格的認定”或者借用大企業的信用，使其達到銀行認可的資信水平，實際上是中小企業利用大企業的良好信譽與實力以及和銀行穩固的信貸關系來為其提供間接的信用擔保，從而獲得銀行的融資支持。雖然在許多商業銀行業務實踐中，通過供應鏈管理模式建立了諸如“1＋N”或者“N＋1＋N”這樣的業務關系，但是能夠具備這種關系的中小企業是有限的。這種供應鏈金融雖然納入了中小企業的內容，但仍然沒有把它同大企業業務區別開來，而只是把它作為業務的一個鏈條，沒有提供定制化的融資服務和針對性的融資解決方案，顯然沒有起到優化供應鏈管理的整體效能。因此，這樣業務創新明顯會出現后勁不足的問題。
技術創新問題。目前供應鏈金融僅僅停留在銀行和企業的層面上，供應鏈管理所依賴的網絡信息技術目前在兩個領域很難同步發展，網絡信息技術的落后會造成信息不完全準確、業務銜接不順利流暢，往往還會引致金融風險的產生，供應鏈金融信息技術基礎的創新亟待得到解決。由于供應鏈管理數據庫對于整個供應鏈上的企業和產、供、存、銷、資金具有實時監控的功能，需要具備處理意外事件的能力和滿足多方面查詢的要求。因此，技術創新問題的解決是供應鏈金融創新得以順利發展的關鍵。
模式創新問題。我國供應鏈金融創新模式主要是基于傳統的商業銀行業務創新的結構性貿易融資業務模式和基于供應鏈管理中銀行通過和第三方物流企業（3PL）合作的供應鏈融資模式。雖然這兩種創新模式解決了供應鏈金融業務發展中的許多問題，但是現在這兩類模式也顯現出發展創新動力不足的態勢。在目前的融資中，銀行為了控制風險就需要了解企業抵質押物的規格、型號、質量、原價和凈值、銷售市場和銷售對象以及承銷商等等，還要查看各種權利憑證的原件、辨別真偽。這些工作不僅費時費力，而且大大超出了銀行的日常業務與專業范疇。即便是銀行和第三方物流企業（3PL）的合作，按照目前的合作模式，也很難讓銀行省時省力。另外，目前流行的供應鏈融資服務模式雖然可以解決供應鏈中的資金不足問題，創造新的價值，但是其最高的收益不會超過傳統銀行的盈利模式，加上銀行在供應鏈金融服務中的費時費力。因此，以銀行為核心的供應鏈金融創新動力是不足的，很難成為銀行的主流業務，這樣的業務模式創新發展也是有限的。
組織創新問題。目前的供應鏈融資僅僅局限作為銀行對傳統業務的一種創新與補充。實踐證明，在供應鏈金融組織中，銀行為主體的融資組織形式是有極大局限性的，因為供應鏈融資比傳統的貿易融資具有更大的風險。傳統的貿易融資強調的往往只是特定交易環節供需雙方企業的信用狀況和貿易的真實背景；而供應鏈融資不但要強調這一點，而且更加強調整個供應鏈風險的監控與防范，對供應鏈各個環節潛在的風險都要加以識別與控制，大大增加了管理成本。從目前的供應鏈金融業務模式來看，供應鏈融資中的存貨大部分是中間產品，具有很強的專用性，不易通過市場來評估其價值，也不易在市場上變現。因此，供應鏈金融的風險控制更加復雜、所需要的措施也更加全面。同時，目前這種融資組織管理方式的效果是使更多的金融資源向那些核心集團性企業歸集，通常會將核心企業的信用放大，用以對供應鏈上的企業進行更大的授信來支持該業務的創新開發，風險的聚集擴散效應會擴大。事實證明，一旦核心企業集團資金鏈斷裂，必然會殃及整個供應鏈金融形成系統性的風險。國內以銀行為主體的供應鏈金融組織創新形式已遭遇到了發展的瓶頸，必須進行有效的突破。
供應鏈金融創新發展的解決路徑
政府牽頭營造良好的金融生態環境。發展供應鏈金融需要營造一個良好的供應鏈金融生態環境，其中最重要的是法律環境。供應鏈金融作為一種商業銀行業務，沒有良好的對信貸人權利的保護是難以發展起來的。由于供應鏈金融涉及到動產擔保和權利質押，因此物權的界定與登記也是必不可少的?！段餀喾ā冯m為商業銀行授信業務創造良好法律環境， 但《物權法》在動產抵押的登記公示方法上規定稍顯籠統、登記部門多、公示性差等不完善的地方，給商業銀行帶來機遇的同時也帶來了一定的風險。因此，政府要進一步健全物權法登記的體系，并將陸續出臺配套的相關法律法規及部門規章，同時做好風險管理的執法工作，制定責任追究辦法，創造一個公正的法制環境。
商業銀行構建較完善的風險控制體系。供應鏈金融是多種金融產品的組合，銀行對中小企業授信是基于對供應鏈核心企業及整個行業發展層面的考察，因此這項業務的開展行業跨度大，對企業經濟技術分析、行業發展前景的判斷更加困難，除了金融知識以外還需要許多專業知識，這將加大判斷借款人是否發生經營風險的難度，另外對動產及貨權質押的監管也比較困難，對銀行業務人員的水平提出了更高的要求。因此，商業銀行在供應鏈融資創新中可能存在貸前、貸中和貸后的管理與契約設計漏洞和法律的真空，發生操作風險的概率增大。對于從事供應鏈融資業務的銀行來說，加強人員的培訓、提高員工供應鏈金融業務素質與能力迫在眉睫，同時在現有操作風險的管理框架下，將供應鏈融資的操作風險管理嵌入其中并進行有關創新也勢在必行。
大力發展物聯網技術。通過物聯網的技術創新（即傳感器加互聯網），建立我國產、供、銷的完整供應鏈信息系統。通過傳感器的技術創新，將互聯網運用到基礎產業和服務產業，建立起不同行業、產品的基礎供應鏈信息管理平臺，為供應鏈金融實現技術的整體管理創造條件。
加強供應鏈金融制度的創新。目前供應鏈金融在創新發展上存在制度的約束。從銀行方面來說，我國的銀行受到嚴格的分業經營管制，不可能從整體上為供應鏈管理提供財務融資服務，加上業務的運作與管理必然存在盲區和不易控制的環節，這樣以銀行為主體的供應鏈融資模式僅能圍繞大企業開展業務，難以滿足發展中的融資、結算和風險分散等方面供應鏈集成管理的服務需求，更難以滿足廣大中小企業的金融服務要求。因此，我國的金融體制必須根據經濟社會的發展，加強改革創新，改變不適應發展的制度法律約束，使制度能夠正確引導供應鏈金融實現全面的創新。在制度上，實現對原有的銀行分業管理向混業管理的轉變，允許銀行把非核心的業務合理有序地外包給專業的供應鏈第三方綜合物流金融中介公司；允許諸如第三方綜合物流金融服務公司中介服務的存在，并依法從事有關融資業務。
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關鍵詞：供應鏈；金融生態系統；對策
1供應鏈金融生態系統概念的提出
供應鏈金融是從產業特點出發的金融機構圍繞供應鏈上相關企業，向供應鏈企業以及其上游和下游參與的企業或者組織提供的一系列綜合性很強的服務。國內外眾多學者專家幾乎達成一致共識:“供應鏈金融是一種集商業運作、物流運作以及金融管理為一體的管理行為和過程?！彼鼤崿F交易買賣雙方，包括第三方物流，以及有機聯系在一起的金融機構，利用供應鏈優勢實現庫存盤點，同時拉動供應鏈物流。在國家大力推進供給側改革的大背景下，金融機構如何能更有效地與供應鏈商業企業實現供應鏈基金的有效運作，而且合理避免風險，嵌入供應鏈網絡，供應鏈中的關鍵問題。
2供應鏈金融在供給側改革背景下生態環境的論述
供應鏈金融在供給側改革背景下生態環境包括兩個方面：其一、由信貸、司法、政府三位一體形成的制度環境；其二、由激勵其并制約其發展的技術環境。制度環境包含以下幾個方面：①信貸，用以保護相關法律法規的發展。該項和信貸市場之間有顯著的正相關關系，從而保護人民的發展信貸的權利；②司法體系的干預。司法的存在使得信用也可發揮重要作用，可以幫助法律保障債權等；③相關的金融監管體系和政策。供給側改革大背景下供應鏈融資是一項突出業務，因此，政策的制定與實施已經采用由商業銀行設立的金融監管部門的監管要求。技術環境主要體現在以下幾點：①金融技術。資金和技術發展水平，要依賴的金融服務產品的水平，以擴大金融市場的深度和寬度；②電子信息技術。金融業是一個信息密集型產業，它的發展已經從電子信息技術的發展中受益，也將會受到它的制約。
3現階段供給側改革浪潮中供應鏈金融生態環境面臨的問題
（1）相關法律對抵押物的動產是這樣下定義的———抵押人所有的機器、交通運輸工具和其他財產。而其它許多權益并沒有明確的法律規定可以用于抵押或質押，諸如原材料、半成品和產品或者是作為五行權益的債券的應收賬款等。（2）擔保登記公示不系統、公開化程度不夠、存在篡改信息，或無意識泄漏，諸如不同類型擔保物被要求到毫無瓜葛的另外一個政府部門登記，且不同登記部門在不同地區機構之間存在互相踢皮球的現象，尚未建立統一的綜合服務平臺。（3）規則不明確。在優先權歸屬問題上缺乏一套完整、不拖沓、不冗余、不繁雜且合理的規則，無法確保清償中優先權的實現，也就是無法順利清償。（4）現有動產擔保物權的實現體制是在國內有關的法律和規章影響下所形成的，參與者在違約之前，在供給側改革背景下更加加劇了約定很難維護本體的擔保權利，且不允許擔保物權人自立實現動產擔保物權。司法程序冗余部分環節過于沉珂、低能效使得動產擔保物權之路漫長而又低性價比，如此導致供應鏈融資的變相高成本。
4對策及整改措施
（1）動產擔保物的概念重新明確，具體來說應將其范圍擴大。迫切提出要允許通過簽署協議、實物抵押等新形式對現有的生產資料進行可擔保操作；供給側改革應強化允許抵押人抵押其財產。（2）動產擔保參與方登記的優先權從屬問題應該重新確認?；驹瓌t為，有先于無———已登記的債權優先于未登記的清償；先大于后———清償應該嚴格按照登記的先后順序，此基本原則必須嚴格遵從，不可漠視更加不可本末倒置。動產擔保的創設更加靈活，不拘小節，實現擔保物權的條件要多個自有度且有可操作性和可操作空間。（3）風控系統的手段要多元化、深度化和具象化。在對供應鏈金融業務在供給側改革浪潮背景下的監管的過程中，要特別重視風險控制手段的多元化和可操作性，而不單單僅止步于對客戶群體本身所擁有的資質進行評價、評估，如此會導致的問題在于，得出銀行信貸經營狀況良好與否的結論并不完整可靠。（4）金融行業平臺操作技術水平繼續大力開展。單就供應鏈金融業務而言，在供給側改革的大背景下，主要體現在開發平臺操作業務對整條供應鏈上的不同環節針對性地開發出的融資產品，分析和評估各類融資產品的風險水平，并且要能夠根據不同產品組合下搜索不同風險信息，將信息整合綜合化組合來開展供應鏈融資，還要注意的是把供應鏈融資產品與其他性質金融產品進行組合，不要把雞蛋放在一個籃子里，從而控制在合理可行可操作的水平上。要加大對產業的研究，了解不同的客戶對產品的需求和所在產業的特征，并且按照一定的標準，進行產業結構升級，優化資源配置，為供應鏈內企業提供優秀的外部融資環境及融資服務。完善銀行等金融機構的結構授權信用安排，使銀行等金融機構能基于同一客戶群體的融資需求和該行業總體抗風險能力，在充分認識到鏈內企業貿易活動的前提下，對相對封閉的供應鏈貿易鏈條上關聯環節客戶進行主動批量式授權信用安排；為不同客戶群體提供不同的產品組合和差異化服務，從而完善了金融技術的種類，提高了安全性，優化了銀行授信資金的使用效率，有利于分散和降低風險。（5）構建新型公共供應鏈金融服務平臺。完善異地金融機構的數據互通。通過供應鏈金融的發展推動中小企業的信息化建設,反向作用來提升整體供應鏈的技術水平。推動供應鏈融資體系的建立，加強供應鏈融資風險的監督管理。政府需樹立新的公公角色，促進供應鏈上融資觀念的形成，多為中小企業開展相關供應鏈融資方面的培訓，對優秀產品及服務予以推薦。建立第三方電商平臺，對供應鏈上的交易信息進行網絡公示，確保供應鏈融資交易背景的真實性。建立新型信息系統，如開發同時面向供應鏈相關制造企業和物流企業的電子化交易平臺，并在平臺上提供供應鏈金融產品和服務等。
參考文獻
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【關鍵詞】 供應鏈金融；中小企業；優勢；建議
中圖分類號：F270文獻標識碼：A文章編號：1006-0278(2012)03-059-01
一、供應鏈金融的基本概念
伴隨著市場經濟的發展和供應鏈概念的誕生，市場競爭己不再僅僅是企業之間的競爭，還包括了供應鏈與供應鏈之間的競爭，供應鏈中企業的關系也越來越緊密。因此供應鏈融資作為解決供應鏈中企業資金籌集難題的一種有效途徑也就應運而生。但是供應鏈融資到目前為止還沒有統一的定義，對于供應鏈金融的探索還在繼續，供應鏈融資理念提供了一種新思維，它跳出了單個企業的傳統局限，站在產業供應鏈的全局維度，切合產業經濟，提供金融服務。供應鏈融資按照資金來源這個維度可以劃分為自嘗性貿易融資和商業信用融資。
二、我國中小企業融資現狀
中小企業已經成為現代經濟運行中不可缺少的重要組成部分，在推動國民經濟持續快速發展、緩解就業壓力、促進市場繁榮和社會穩定等方面都發揮了不可替代的重要作用，為國民經濟的發展做出了巨大貢獻。但同時，我國中小企業的發展同樣也面臨著許多的困難，例如融資困難，即中小企業所獲得的融資與其在國民經濟和社會發展中的地位和作用極不相稱。融資困難，已經成為制約我國企業特別是中小企業發展的最大瓶頸。
長期以來，中小企業融資問題一直都備受關注。中小企業的融資特點是由其自身的特殊性所決定的： 1.資金需求數額少，要得急，頻率高，風險高；2.自有資本金偏少，抵押擔保落實難；3.融資方式單一，以借貸融資為主，先天不足，缺少直接融資途徑；4.融資成本過高，企業不堪重負；5.信息不對稱加劇了融資難度；6.以民間借貸為主，自我融資發展壯大。
三、供應鏈金融存在的問題及風險
供應鏈金融運作也存在一些潛在問題和風險：
(一)尚未建立、健全中小企業信用評價體系
在供應鏈融資模式下，雖然各金融機構已不再局限于企業財務報表等硬信息。借助供應鏈中核心企業的力量和供應鏈的綜合實力，廣大中小企業的融資壓力有所緩和。但是，完善的中小企業信用評價體系仍然還未建立。雖然供應鏈融資能有效規避單一企業的信用風險，但卻不能消除信用風險。
(二)金融產品單一，不能滿足中小企業的需求
雖然供應鏈融資在我國發展迅速，供應鏈融資服務也日益完善。但是，目前各金融機構所提供的供應鏈融資產品大都是較為基礎的供應鏈融資服務，還未能很好地滿足中小企業不斷發展的全方位、多層次的融資需求。
（三）供應鏈自身風險
供應鏈由于參與者眾多，受到諸多內外因素的影響，混亂和不確定成為市場的主要特征，需求波動加劇，產品與技術的生命周期明顯縮短，引入競爭性產品使生命周期更加難以預測，供應鏈產生大量的混亂。與此同時，企業不僅受到諸如自然災害、罷工和恐怖襲擊等外部事件的影響，同樣也會遇到企業戰略調整的沖擊，這些改變都潛在地增加了供應鏈自身的風險。
四、加快發展供應鏈金融的建議
（一）國家制定相關政策，改善中小企業的融資困境
國家要積極完善相關政策法規，推動供應鏈融資體系和平臺的建立。隨著供應鏈融資的發展，對相關法律法規也有了新的要求。但是，目前國內相關的法律還未能跟上供應鏈融資發展的步伐，阻礙了供應鏈融資業務的發展。因此，首先國家有責任在不斷進行市場建設的同時，加強對于供應鏈相關法律、法規的制定工作，以規范供應鏈融資中的行為，促進供應鏈融資業務的發展。其次鼓勵各金融機構、第三方物流企業都積極參與到供應鏈融資業務中去，推動供應鏈融資業務的發展。
（二）加快中小企業信用體系建設，創新供應鏈融資業務
一方面，各金融機構應當根據中小企業的生產經營特征和需求特點，建立起適合中小企業的授信評級體系。另一方面，各金融機構應密切關注廣大中小企業的融資需求，研發適應市場的供應鏈金融產品。這樣做，不僅滿足了廣大中小企業的需求，緩解了其的資金壓力，也促進了金融機構自身業務的拓展和實力的提高。
(三)中小企業要不斷提高自身意識，更好地利用供應鏈融資緩解其資金壓力
國內多數中小企業習慣于從銀行獲取普通形式的長期貸款，對供應鏈融資這些金融工具缺乏認識，因而失去了許多融資機會。而且部分企業信用觀念淡薄，舉債意識強烈，償債意識不足。因此，各中小企業要不斷提高自身意識和綜合素質，將供應鏈內相關的上下游企業與融資業務結合起來，針對自身情況及供應鏈的特點，合理利用供應鏈融資服務，以更有效地緩解其資金壓力。
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內容摘要:本文首先介紹了供應鏈管理的基本內涵以及核心理念,其次分析了供應鏈管理過程中的風險,最后針對風險提出了防范措施,將全面應對與重點關注相結合,以降低供應鏈管理風險從而提高其運行效率。
關鍵詞:供應鏈管理 風險 控制
供應鏈管理
供應鏈概念最早出現在1982年,管理大師Oliver&Webber(1982)對商業戰略中流行趨勢的變化做出回應,對商業活動的重新定義和合并,特別是物流和以制造業為基礎的運營管理的整合,從而為客戶提供更好的服務,為股東創造更多的財富。具體來講,供應鏈管理(SCM)是基于最終客戶需求,對圍繞提供某種共同產品或服務的相關企業信息資源,以基于互聯網技術的軟件產品為工具進行管理,實現整個渠道商業流程優化的一個平臺。此過程需要掌握信息資源并認為渠道是關鍵,而平臺則是指能使不同企業進行商業活動的共同軟件系統。其作為一種新的管理模式,從本質來看,供應鏈管理的核心在于,在滿足顧客需求的前提下,追求從原料采購、產品制造、分銷直至產品送達顧客手中各個環節綜合成本的最小化。
經濟全球化趨勢日益增強,顧客消費理念多樣易變,以及科學技術的飛速發展,使得市場表現為高度不確定、變化迅速和難以預測。為了適應瞬息萬變的市場環境,企業的生產經營方式也在不斷調整和發展,從最初的追求規模經濟到現在的供應鏈管理,更多地利用信息技術,更加注重企業間的合作而不是惡性競爭,把各企業集合成為一個有機聯系的整體,追求整體成本最低和快速響應顧客需求的總目標。
供應鏈風險分析
伴隨供應鏈管理出現的是供應鏈風險,廣義來講,風險是企業暴露在不確定事件中的程度,具體到供應鏈管理中,供應鏈風險有不同的分類方法,如Johnson ME(2001)將供應鏈風險分為需求風險和供應風險,丁偉東(2003)將供應鏈風險分為自然風險和社會風險兩大類,而朱懷意(2006)將供應鏈風險分為供應風險、制造過程風險和需求風險等。還可以將供應鏈作為一個整體來研究,其本身還具有結構性風險,例如由于供應鏈變動帶來的風險和供應鏈松散性、動態性帶來的風險。
構建供應鏈的目的是為了滿足供應鏈中企業的共同利益需求,以提高供應鏈整體的競爭優勢,為此企業都進行了業務流程改造使得資源和信息共享,此時如果供應鏈發生變動,即某個企業違背契約或因其他原因退出供應鏈,那么整條供應鏈將無法正常運轉,其他企業的商業機密還面臨被泄露的風險。此外,一般供應鏈的結構比較松散,缺少統一的權威部門管理,風險協調機制也缺失,這會造成管理不能持續進行或前后不一致,從而降低供應鏈運行的效率。供應鏈本身的風險程度取決于鏈中企業結合的緊密程度、各企業文化、相互信任程度、對價值的認同、企業的信譽度結合方式、彼此的依賴程度等多種因素。
本文認為供應鏈風險主要分為內部風險、合作風險和系統風險。內部風險更多是由于供應鏈管理運作過程中制度缺失、內部控制不健全等產生。例如由于采購過程不科學導致無法及時滿足客戶的需求,由于需求預測不可靠造成存貨積壓,由于無法有效應對技術進步導致的生產率低于市場平均水平等而產生的風險;合作風險是供應鏈系統中的各關聯企業在運行過程中,由于相互獨立決策、企業文化差異、信息不對等、利益分配等與合作有關的不確定性所產生的風險。供應鏈管理研究的主體不再是單獨的一個企業,而是整條供應鏈,這勢必會產生不同企業之間的磨合問題,只有供應鏈上的企業意識到積極合作才能實現共贏,合作風險才能降低;系統風險是指由外部環境的不確定性對整個供應鏈系統產生的不利影響,主要是指宏觀環境對供應鏈管理的影響,此類風險一般是企業無法控制的,但是卻可以用預警系統進行適當地規避。
不管是哪種分類方法,供應鏈風險的性質一致。首先供應鏈風險具有客觀性和必然性,不以人的主觀意志為轉移。例如自然災害等不可抗力因素,以及經濟周期波動造成的系統風險;其次供應鏈風險具有傳遞性,不同于以企業為主體的管理,供應鏈管理關注整條供應鏈,從原材料的生產、產品的制造、產品的分銷到零售,鏈條上任何一個企業的風險都不再只影響其自身,而是會通過網鏈結構傳遞給鏈條上的其他企業,造成整個供應鏈的風險加大。再次供應鏈風險在一定程度上具有可控性,這主要是指內部風險和合作風險兩類,它可以通過合理的制度設計,有效的內控執行以及合作的加強來控制,從而降低不確定事件發生的概率,提高供應鏈的效率。供應鏈管理對企業的內部控制提出了更高的要求。
供應鏈合作風險是供應鏈管理所特有的,所以本文將研究重點聚焦于這類風險。具體來看,供應鏈的合作風險主要包括以下幾個方面:第一是企業文化不一致帶來的風險,每個企業都具有自己獨特的企業文化,這就導致企業的處事方法和原則有較大差異,而供應鏈管理使不同文化的企業處于同一流程中,有時候需要協調一致才能達到目標。此時文化沖突對供應鏈管理的沖擊是很大的,如果處理不好則有可能造成供應鏈效率低下,最終導致供應鏈的破裂;第二是彼此依賴過度帶來的風險,供應鏈形成后企業在上游有固定的供應商,在下游有固定的分銷商,這在大大降低交易成本的同時帶來另一個問題,即對供應鏈上的企業過分依賴從而使自己處于不利地位,這樣一旦某個環節出現問題,整個鏈條就會受到影響,甚至崩潰;第三是企業發展不平衡的風險,供應鏈上的企業在發展規模、發展潛力、管理水平等方面往往是存在很大差異的,這就導致整個鏈條有非常強勢的部分,也有非常薄弱的環節。根據木桶效應原理,供應鏈整體控制風險能力取決于最薄弱環節控制風險的能力,企業發展不平衡的風險增大了供應鏈整體風險;第四是業務流程優化的風險,業務流程重組和優化的過程必然影響到既有利益相關者的利益,所以勢必會遭到阻撓,一旦不能再一次成功地達到利益平衡,就會造成業務流程重組的失敗,從而影響整個供應鏈的運行;第五是供應鏈自身管理的風險,如前所述,供應鏈的結構具有松散性和動態性等特點,這就要求加強供應鏈自身的管理,這樣才能達到共同的目標,實現共贏。例如可以設置專門的機構來管理供應鏈本身并制定供應鏈的整體目標并監督每個企業執行。
供應鏈風險控制措施
(一) 建立企業戰略合作伙伴關系,而非一般性合作關系
企業既然要加入供應鏈管理,必然已經做好長期合作的準備,因為業務流程重組和優化不僅要花費大量的成本,而且其慣性很強,一旦決定了改變的成本很大。如果達不到長期合作的目的,那么企業就會得不償失。因此,與供應鏈中的其他成員企業建立緊密的合作伙伴關系,成為供應鏈成功運作、風險防范的一個非常重要的先決條件。而建立長期的戰略合作伙伴關系要求企業從以下幾個方面努力:一是供應鏈成員要加強信任,信任是合作的前提;二是加強成員間信息的交流與共享,減少信息不對稱從而降低不確定性,優化決策過程;三是建立正式的合作機制,以期在供應鏈成員間實現利益分享和風險分擔。
(二)建立供應鏈風險管理系統,全面應對供應鏈風險
風險管理系統包括風險識別、風險評估、風險處理以及反饋等環節。供應鏈風險識別是指供應鏈風險管理者,通過對大量的供應鏈信息、資料、數據現象等進行系統了解分析,認清供應鏈中存在的各種風險因素,進而確定供應鏈所面臨的風險及其性質。供應鏈風險既有明顯的風險,也有潛在的風險。供應鏈風險評估是對某一特定供應鏈風險的測量。一般從兩個方面考慮:一是供應鏈風險發生的概率,二是一旦供應鏈風險發生,造成損失的程度。供應鏈風險處理是供應鏈風險管理的核心,識別供應鏈風險、評估供應鏈風險,都是為了有效地處理供應鏈風險,減少供應鏈風險發生的概率和造成的損失。對于供應鏈風險處理的結果,風險管理者要進行評價,檢查處理方法的效果,以及需要待進一步改進和提高的地方,評價結果可以作為后續風險處理的借鑒。為了更好地控制處理風險,需要對風險因素的發展變化情況進行跟蹤,且對風險處理建立反饋機制,進而有效地對風險進行控制,減少風險發生的概率,減少風險發生的損失。
(三)關注供應鏈風險中的關鍵控制點,重點控制供應鏈風險
一是關注人的因素和人的可靠度。風險管理中人是極其重要的角色,風險管理中要堅持以人為本,通過改變業務流程,溝通、了解人員的風險認知與行為,提高人員的道德水平等改善人為因素對風險的影響。二是要優化選擇合作伙伴,并加強伙伴間的溝通和信任。企業要按照公平價值判斷流程選擇合作伙伴,以確保選擇最符合企業利益的供應商、獲得最公平的采購價值,同時應該給予所有供應商平等機會,確保公平、公開和誠信,并制定一定的機制做保證。三是合理分攤和控制風險成本,提高風險管理績效。風險成本的構成主要有承擔的損失、保險費、損失控制成本和風險管理行政費用幾項內容。在構建供應鏈風險分析系統之初就應該考慮成本因素,制定成本分攤機制,并堅持成本效益原則,提高風險管理績效。四是防止對伙伴企業的過度依賴。要整合供應鏈流程,提高供應鏈效率的同時應該保持供應鏈的彈性。一旦發現某個供應商出現問題,能夠及時調整供應鏈戰略。五是完善管理制度,真正落實風險管理機制。各企業應該建立風險管理機制,并切實按照管理機制的要求開展企業的各項活動,而且整個鏈條都應該采用統一的安全策略和風險防范政策。六是積極防范突發事件、意外事件。對于一些偶發但破壞性大的事件,可預先制訂應變措施,以減少甚至避免損失。七是通過簽署具有法律約束力的協議等方式,防范可能的風險,保護各企業自身利益。
參考文獻:
1.朱道立,龔國華,羅齊.物流和供應鏈管理[M].復旦大學出版社,2001
Abstract: According to the scholars' study, this paper constructs the evaluation model based on rough set theory and grey theory to assess supply chain risk level, and verifies the feasibility by the quantitative analysis, which enterprise has strong significance to the management decision making in Enterprise.
關鍵詞：供應鏈風險管理；風險評估；粗糙集；灰色系統理論
Key words: supply chain risk manegement；risk assessment；rough set；grey theory
中圖分類號：C93 文獻標識碼：A 文章編號：1006-4311（2011）28-0020-02
0 引言
典型的供應鏈風險管理包括風險識別、風險評估、風險決策和管理、風險監控四個基本階段。供應鏈風險評估是指利用一定的方法措施對供應鏈風險水平進行評價估算。目前，已有一些學者對此進行了一定的研究。哈里克斯（Hallikas）從風險事件的概率和結果的角度,半定量化地研究了供應鏈風險評估問題。丁偉東等提出了基于模糊評價方法的供應鏈可靠性評估矩陣。張彥如等在一定偏好基礎上，利用模糊理論和風險評估方法建立了不確定性風險評估模型。蔣有凌、楊家其等針對各風險因素對供應鏈風險的影響程度和各風險因素相對于供應鏈風險的權重，運用人工神經元網絡與專家系統相結合的方法建立了基于模糊綜合評判與人工神經網絡法的綜合評估模型。本文在以往學者的研究基礎上，提出了一種基于粗糙集和灰色系統理論的各醫療風險評估方法。首先運用粗糙集理論確定風險指標的權重，再運用灰色系統理論建立模糊矩陣，評估供應鏈風險水平。
1 粗糙集理論基礎
粗糙集（Rough Set）理論由波蘭數學家Z．Pawlak在1982年提出。該理論定義了模糊性和不確定性的概念，是一種處理模糊、不確定性問題的新型數學工具。下面給出粗糙集理論中的有關定義。
1.1 信息系統 令I=（U，R，f，V）為一個信息系統，其中U為論域（非空有限集），R為屬性集（非空有限集），V為評價值集。對于任意的A?哿R，有等價關系類ind（A）：ind（A）={（x，y）∈U×U│?坌a∈A，f（x，a）=f（y，a）}。稱ind（A）為不可分辨關系。U對A的劃分表示與等價關系A相關的信息，記為U/ind（A）。
1.2 上下近似集 對于不可分辨關系ind（A），當X?哿U，集合X的上下近似集可以定義為：A（X）=∪{Y∈U/ind（A）│Y?哿X}；A（X）=∪{Y∈U/ind（A）│Y∩X≠?I}。其中，集合posA=A（X）表示集合X的正域。
參考文獻：
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摘要：隨著市場經濟的發展，市場競爭儼然從以往的個體化激烈競爭演變為了供應鏈之間的競爭。越來越多的企業選擇與自己的供應商或客戶企業長期合作。針對這一關系，它對企業現金持有的影響有多大，是一個值得探討的話題。本文將采取案例研究的方法，選取一家具有代表性的企業來分析供應鏈對現金持有的影響。
關鍵詞 ：供應商；客戶；現金持有
一、引言
隨著市場經濟的發展，市場競爭儼然從以往的個體化激烈競爭演變為了供應鏈之間的競爭。企業不再像以往那樣依靠自身力量“單打獨斗”，而是依靠供應鏈整體的實力來獲取競爭優勢。誠如郎咸平教授所說“當今商界的競爭不是企業之間的競爭，而是供應鏈和供應鏈之間的競爭”?？湛凸膛c華歐航空合作，為公司提供備件支持、客戶聯絡和培訓等方面服務；寶馬集團印度公司與當地七家供應商合作，增大本土化率；永興特鋼與客戶企業江陰祥瑞不銹鋼精線有限公司維持了長達十年的合作關系。因此，越來越多的企業選擇與自己的供應商或客戶企業長期合作這一方式來提高企業的競爭力。
二、問題的提出
(一)理論構建
供應鏈這一概念是從擴大再生產這一概念衍生而來的，百度百科對供應鏈的定義是“供應鏈是圍繞核心企業，通過對商流、信息流、物流及資金流的控制，從采購原材料開始，制成中間產品以及最終產品，最后由銷售網絡把產品送到消費者手中的鏈條，將供應商、制造商、分銷商、零售商乃至最終用戶連成一個整體的功能網鏈結構。”供應鏈也有廣義與狹義之分，廣義的供應鏈主體以核心企業為中心，通過前向的物流、反向的資金流和雙向的信息流將供應商的供應商至客戶的客戶連接起來，銀行和除銀行外的其他供應鏈主體之間通過雙向的信息流和資金流進行連接；狹義的供應鏈主體以核心企業為中心，通過前向的物流、反向的資金流和雙向的信息流將供應商的供應商至客戶的客戶連接起來。
公司將持有現金作為一種風險防控的工具，具有高外部融資成本和較大發展機遇的有價值的公司以持有現金來降低投資不足的問題。持有現金可以給企業帶來和衍生工具一樣的利益，可以促使企業通過投資具有成長潛力的產品這一方式，來提高企業在激烈的產品市場中的競爭力。
本文將從供應鏈出發，具體探討供應商、中間企業與客戶之間的關系，通過比較供應商占供應額比例、客戶占銷售量比例和企業現金持有的變化，來分析供應鏈對現金持有的影響并提出相關的建議。
(二)提出問題
對于供應商而言，與主要客戶維持一段長久的聯系可以說是一把雙刃劍。好處包括便于獲取客戶信息和由企業做出聯合投資的潛力。獲取到的信息有助于供應商了解底線價格，從而更好的管理和利用存貨、減少支出（如銷售及管理費用）。這種關系的長久性間接讓企業更容易的獲取到銀行貸款。但是，這種關系也增加了供應商的成本。主要客戶并沒有明確保證他們將繼續購買企業的商品，倘若主要客戶失約，供應商收益將會嚴重受損，從而影響企業的持續經營。
三、案例分析
在進行案例的選擇時，研究者不應過分強調案例的隨機抽樣性和總體代表性，而應注重案例本身的獨特性與理論的符合性，基于這樣的考慮，由理論抽樣而選擇的案例可能是合適的，這意味著選擇一個案例是因為它非常適合說明和擴展不同概念間的相互關系和邏輯架構。本文選擇江鈴汽車股份有限公司（JL 公司）作為案例企業，該公司是一家集汽車銷售、快修、保養及金融等其他服務于一體的全國知名企業。
本文通過查詢JL 公司2009-2013 這五年的年報獲取到了其前五供應商的采購額及前五客戶的銷售額占比，由于企業遵循供應商信息的保密性原則，只有2013年年報披露了前五供應商的具體比例。因此，2009-2012年的JL公司前五供應商占比以合計數為主。
(一)主要供應商占比
JL 公司前五供應商占比約總采購額的20%左右，與幾家供應商公司維持著合作關系。為保持穩健的成長，公司持續關注以下幾個方面（1）提升供應商能力和零部件質量，持續降低零部件采購成本；（2）在確保公司長期發展和公司目標保持一致的前提下，對可控費用實施嚴格管理，優化業務結構；（3）強化公司治理，健全風險評估和控制機制。
(二) 主要客戶占比
從下表（見表2）可知，JL公司前五客戶占比約總采購額的15%左右，與江西江鈴進出口有限責任公司、浙江江鈴汽車銷售服務有限公司和上?？七_汽車銷售服務有限公司維持著長期合作關系。JL 公司為了防范客戶的違約風險，對于應收賬款、其他應收款和應收票據，設定相關政策以控制信用風險敞口。公司基于對客戶的財務狀況、從第三方獲取擔保的可能性、信用記錄及其它因素，諸如目前市場狀況等評估客戶的信用資質并設置相應信用期。同時，公司會定期對客戶信用記錄進行監控，對于信用記錄不良的客戶，公司會采用書面催款、縮短信用期或取消信用期等方式，以確保集團公司的整體信用風險在可控的范圍內。
(三)現金持有
本文將現金持有這個指標用“貨幣資金/總資產”的數值來表示，如下表所示（詳見表3）。
通過以上數據的收集和匯總，將供應商、客戶占比擴大同樣的倍數，使變化趨勢更加明顯，利于觀察和分析，三者的變化趨勢如下圖所示（見圖1）。
從圖中不難看出，2009-2011 年和2012-2013 年的供應商占比與現金持有的變化方向大體一致，2009-2013 年的客戶占比雖然變化不大，但仍與現金持有的變化方向呈相反運動。另一方面，前五供應商采購額的變化與前五客戶銷售額的變化相比，前者的變化對現金持有的變化影響更明顯。
四、研究結論及建議
首先，研究發現主要供應商與企業現金持有大致呈現著正相關的關系。具體來說，處在與供應商合作關系中的企業往往比沒有固定關系的企業持有更多的現金。而且，當主要供應商占供應量的比重越大，企業將會持有更多的現金。這一結果表明，企業為了防范這種長期合作關系所誘發出的風險，會持有更多的現金以抵消該風險。應該引起企業重視的是，不僅要降低有形的供應鏈成本，如采購成本、配送成本，還要建立相應的規范來降低供應商的違約成本，如不按期交貨、更換供應商導致的無形交易成本。
其次，主要客戶的占比會影響到處在這一合作關系鏈條中的上游企業。主要客戶銷量的減少會因為合作關系產生的運營風險而影響企業的現金持有量，使企業增加所持有的現金來防范企業可能會遇到的違約風險、債務風險。
最后，通過案例經驗分析，現金持有對于供應商采購額的變化更加敏感。因此，企業應更加注重和供應商的關系，本文提出以下幾點建議：①注重供應商長期合作，合作的第一年重點在于加大對供應商了解和適應；②建立產品標準，確定采購計劃。每年給供應商一個準確的計劃，在年初會有全年計劃，每三個月有一個計劃；③鼓勵供應商全國布局、多種類、跨行業合作，會有更好的合理利潤。企業既不過分依賴于少數幾家供應商企業，也不將供應商企業零散化。
綜合來看，在市場環境下，尤其是制造類企業可以參考案例中的經驗和研究結論，分析自身供應鏈的特征，再定位應建立何種關系來持有最佳現金數以應對風險，獲得供應鏈管理效果的最大化。
參考文獻：
[1]劉曉軍.關系情境對供應鏈成本管理影響研究[D].2012.3.
[2]張先敏.供應鏈管理與經營性營運資金管理績效：影響機理與實證檢驗[D].2013.5.
關鍵詞：供應鏈；風險管理；風險分析
中圖分類號：F253 文獻標志碼：A 文章編號：1673-291X（2011）35-0215-02
一、供應鏈風險研究概況
自二十世紀六七十年代供應鏈和供應鏈管理思想提出后，由于它的出現給企業帶來了巨大的利潤，所以得到了迅速的推廣和發展，供應鏈管理理論本身也隨著科學技術的進步和企業組織結構的變化而不斷完善[1]。大部分學者也僅僅關注于供應鏈管理的優勢、資源的優化配置、鏈條中合作關系的協調、信息技術的應用優化及策略聯盟等方面。然而，美國的“9.11”、中國的SARS、東南亞印度洋的海嘯等事件給供應鏈正常的運作管理帶來巨大的沖擊，引起了國內外產業界、學術界對供應鏈風險的高度關注。大量學者也將目光投向企業的供應鏈風險管理方面。
二、供應鏈風險概念
供應鏈的多參與主體、跨地域、多環節的特征，使供應鏈容易受到來自外部環境和鏈上各實體內部不利因素的影響，形成供應鏈風險。供應鏈風險是一種潛在威脅，它會利用供應鏈系統的脆弱性，對供應鏈系統造成破壞。從目標控制的角度出發，可以說，供應鏈風險是供應鏈偏離預定目標的可能性。
三、供應鏈風險的分類
從不同的角度、按照不同的標準，對供應鏈風險有不同的分類結果。具體分類可以分為以下幾種[2]。
（一）按風險行為主體劃分
供應鏈是一個多參與主體、多環節的復雜系統參與供應鏈活動的主體。因此，按照風險行為主體的不同可分為供應商風險、制造商風險、批發商和零售商風險、物流服務商風險等。
（二）按管理目標劃分
供應鏈整體風險按其管理目標可劃分為質量風險、成本風險和時間風險。
（三）按供應鏈管理層次劃分
整個供應鏈網絡的運作管理分為三個層次，戰略層、戰術層及操作層。相應地供應鏈的風險也可分為三個層次，戰略層風險、戰術層風險及操作層風險。
（四）按風險因素劃分
供應鏈整體風險還可根據風險因素的不同劃分為自然環境因素風險和社會環境因素風險兩大類。
四、供應鏈風險特征
與一般的企業風險相比，供應鏈風險有以下特征 [3]。
（一）客觀性和必然性
無論是自然界中的各種災害，還是社會領域中的沖突、戰爭、過失及其他意外事故，都是不以人們的主觀意志為轉移而客觀存在。所以，供應鏈風險的發生也是客觀的、必然的。人們對供應鏈風險的認識越高，供應鏈風險的規律性就越容易被發現或接近于被發現。
（二）動態性
供應鏈管理目標的實現是供應鏈整合優化的過程。實現供應鏈目標的過程受到內部和外部各種因素的影響。其中有些因素，隨著環境和資源的變化及供應鏈管理目標的調整，可能會轉化為供應鏈風險因素。因此，供應鏈風險因素將與供應鏈的運作相伴存在，具有動態性特征。
（三）傳遞性
傳遞性是指供應鏈風險在供應鏈節點企業之間的傳遞牛鞭效應便是由這種傳遞性引起的。傳遞性會利用供應鏈系統的連動性，使風險對供應鏈系統造成破壞，給上下游企業以及整個供應鏈帶來損害和損失。
（四）此消彼長性
各個風險之間往往是互相聯系的，采取措施消除一種風險可能會導致另一種風險的加劇；同樣，供應鏈上某個企業采取的措施可能會增加供應鏈上其他企業的風險。
（五）復雜性和層次性
一方面，供應鏈網絡復雜性導致供應鏈風險的來源呈現復雜性的特征。另一方面，供應鏈的結構呈現層次化及網絡化，不同層次的供應鏈成員如核心企業、供應商、經銷商、協作層企業對供應鏈運作影響程度不同，同樣的風險對不同層次的供應鏈成員的影響程度也不同。
五、供應鏈風險管理的內容及過程
供應鏈風險管理過程與一般風險管理過程類似，由一系列步驟程序組成：風險識別、風險估計、風險評估、風險控制與預防。
（一）供應鏈風險識別
供應鏈風險識別是有效進行供應鏈風險管理的首要階段，是發現潛在風險、伴隨著整個供應鏈風險管理的關鍵過程。對風險的識別過程，首先是對供應鏈上各節點的構成與分布的全面分析與歸類；其次是對各節點所面臨的和潛在的風險，以及發生風險損害的可能性的識別與判斷；最后是對風險可能造成的后果與損失狀態的歸類和分析。必須強調的是，風險識別不僅要識別所面臨的風險，更重要的，也是更困難的是對各種潛在風險的識別。
（二）供應鏈風險估計
供應鏈風險估計主要是確定風險事件在供應鏈成員企業合作過程中發生的可能性大小以及風險事件發生對供應鏈影響的可能結果范圍以及影響程度；估計風險事件可能發生的時間及風險事件在供應鏈運作過程中發生的概率。
（三）供應鏈風險評估
供應鏈風險評估主要是對各風險進行定性分析，主要分析其形成機制、作用機制、各風險因素間相互影響等；分析風險在供應鏈成員企業間的傳遞性、作用機制以及對各節點企業和整個供應鏈的影響情況；量化已識別出的風險的發生概率和后果，并站在整個供應鏈角度對風險進行優化。常見的供應鏈風險評估模型有層次分析法和模糊綜合評判法。
層次分析法是美國著名運籌學家、匹茲堡大學教授T.L.Saaty于20世紀70年代中期提出的一種決策思維方式，它把復雜的問題分解為各個組成因素，按支配關系分組以形成有序的遞階層次結構，通過兩兩比較判斷的方式確定每一層次中因素的相對重要性，然后在遞階層次結構內進行合成以得到決策因素相對于目標的重要性的總順序[4]。
模糊綜合評判是對多種屬性的事物，或者說其總體優劣受多種因素影響的事物，做出一個能合理地綜合這些屬性或因素的總體評判。而模糊邏輯是通過使用模糊集合來工作的，是一種精確解決不精確不完全信息的方法，其最大特點就是用它可以比較自然地處理人類思維的主動性和模糊性[5]。
（五）供應鏈風險控制與預防
供應鏈風險控制與預防主要是采用規避、減少、轉移和風險分擔等策略使供應鏈風險的影響最小化，同時，通過一系列的監控措施及時處理供應鏈上出現的問題，使供應鏈能夠長期健康發展[6]。
供應鏈風險規避，是徹底規避供應鏈風險的一種做法，即斷絕風險的來源。供應鏈風險規避的方法是放棄或終止某項供應鏈合作，或改變供應鏈合作環境，盡量避開一些外部事件對企業造成的影響。
供應鏈風險控制，是在對供應鏈風險進行識別和評價的基礎上，有針對性地采取積極防范控制措施的行為。供應鏈風險控制不是放棄特定活動，而是在開展這些活動時，有意識地做出一些安排，其目標是為了：在風險發生之前，降低風險發生的概率；風險發生之后，降低風險發生造成的損失。從而使風險發生所造成的損失降低到最低的程度。
供應鏈風險自留，是供應鏈中企業將可能的風險損失留給自己承擔。自留可以是有計劃的，也可以是非計劃的，并且可以事先為將發生的損失預留資金，也可以不預留。也就是說，對于企業而言，可能已知風險存在，但因為可能獲得高利回報而甘愿冒險；另一種可能是因為風險是供應鏈系統風險，無法回避，各供應鏈企業只能通過系統吸納來接受風險。
供應鏈風險轉移，是將供應鏈中可能發生風險的一部分轉移出去的風險防范方式，它涉及一方（轉移者）對另一方（被轉移者或風險承擔者）的支付。被轉移者同意承擔轉移者希望規避的風險，有時風險程度會通過風險轉移過程而降低，因為被轉移者可能更擅長運用大數定律來預測損失。在其他情況下，風險程度保持不變，而只是以一個價格從轉移者轉給被轉移者。
六、實例分析與建議
由于鉛酸電池污染事件不斷發生，2011年5月18日，環保部下發《關于加強鉛蓄電池及再生鉛行業污染防治工作的通知》，國內大量鉛酸蓄電池企業停業整頓，沒有達到500米防護距離的鉛酸電池企業一律關停。由于達到此標準的鉛酸電池企業全國也沒有幾家，鉛酸電池行業5月陷入停產狀態。由于供貨緊張，鉛酸電池價格也開始上漲。由于看好電動車發展前景，近年低速電動車企業在全國范圍不斷涌現，這些企業多為民營企業，原本生產電動自行車、三輪車，或是農用車以及汽車零部件。廉價低速，是這些沒有整車生產資質、處于政策灰色地帶的民營企業拓展市場的主要手段。但隨著國家關于鉛酸電池規定的出臺，這些企業的上游供應鏈中斷，都開始面臨倒閉的危險。
這種供應鏈風險并非是完全沒有征兆的，早在2008年國家就擬定出臺該政策，但由于遭遇到金融危機，擔憂經濟受到影響，暫緩施行。大部分低速電動車企業沒有對供應鏈風險管理做好充足的準備，才導致大規模倒閉破產。
由此可以看出，必須在供應鏈風險到來之前就應健全供應鏈企業之間的激勵機制，真正實現鏈內各企業間的利潤分享和風險分擔；供應鏈各組織之間應共同制定風險防范計劃，共同管理供應鏈風險；必須建立供應鏈風險預警控制系統，建立風險應急處理機制。
七、小結
供應鏈風險管理是供應鏈管理的重要組成部分，是確保供應鏈健康、持續、穩定的發展的前提條件。供應鏈風險的管理是一個復雜的過程。雖然供應鏈風險管理研究已成為供應鏈研究領域中的一個新亮點，并且已經形成了一定的思路，但是作為一個新的研究領域，供應鏈風險管理還有大量課題值得我們去研究、去探索。
參考文獻：
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供應鏈金融源自金融創新
供應鏈金融的產生有其深刻的歷史背景和市場需求，是社會經濟發展中服務產業發展的一種必然形式。現代意義上的供應鏈金融概念，發端于20世紀的80 年代，深層次的原因在于世界級企業巨頭尋求成本最小化沖動下的全球性業務外包，由此衍生出供應鏈管理的概念。到20世紀末，企業家和學者們發現，全球性外包活動導致的供應鏈整體融資成本問題，以及部分節點資金流瓶頸帶來的“木桶短邊”效應，實際上部分抵消了分工帶來的效率優勢和接包企業勞動力“成本洼地”所帶來的最終成本節約。由此，供應鏈核心企業開始了對財務供應鏈管理的價值發現過程，國際銀行業也開展了相應的業務創新，以適應這一需求。供應鏈金融隨之漸次浮出水面，成為一項令人矚目的金融創新。
有鑒于此，供應鏈金融，就是圍繞供應鏈管理中資金管理進行設計的一整套解決供應鏈資金問題的管理方案，其結果是讓供應鏈的管理更加完善和高效，以適應經濟的發展需求，而銀行等金融機構也從中得到業務的創新與拓展，取得相應的利益。換言之，供應鏈金融，就是從整個供應鏈管理的角度出發，提供綜合的財務金融服務，把供應鏈上的相關企業作為一個整體，根據交易中構成的鏈條關系和行業特點設定融資方案，將資金有效注入到供應鏈上的相關企業，提供靈活運用的金融產品和服務的一種融資創新解決方案。供應鏈涵蓋了從原材料供應商到最終消費者的整個過程，其間伴隨物流、資金流、信息流的運動，任何一個環節的不順暢都會影響到整個供應鏈的運作，因此，要求能夠對物流、信息流和資金流進行集成管理。供應鏈金融又是對一個產業供應鏈中的單個企業或上下游多個企業提供全面的金融服務，以促進供應鏈核心企業及上下游配套企業產－供－銷鏈條的穩固和流轉暢順，并通過金融資本與實業經濟協作，構筑銀行、企業和商品供應鏈互利共存、持續發展、良性互動的產業生態。
隨著全球競爭環境的變化和信息技術的進步，產業經濟的發展已從企業間的競爭轉向供應鏈間的競爭。盡管國內不少金融機構早就涉足供應鏈金融，但從總體上來看，供應鏈金融在國內未得到應有發展。我國“十二五”規劃把加快實現經濟發展方式的轉型作為經濟工作的主線，而供應鏈生產模式的發展，正是經濟發展方式轉型的基本內容之一。
我國供應鏈金融發展迅速
繼深發展在2006年率先推出了“供應鏈金融”的品牌之后，中信銀行、浦發銀行、興業銀行、民生銀行、招商銀行、交通銀行等各家商業銀行，甚至包括四大國有銀行都已涉足于此，許多銀行也獲得了顯著的成效。從實踐中來看，盡管各商業銀行推出的供應鏈金融模式基本類似，但各行從本行的實際出發，從不同的角度來推行供應鏈金融，并形成了各自的品牌，如浦發銀行“企業供應鏈融資解決方案”、興業銀行的“金芝麻”供應鏈金融服務、華夏銀行“融資供應鏈”、招商銀行“電子供應鏈金融”等等。
在傳統的貿易融資中，金融機構只針對單一企業進行信用風險評估并據此做出是否授信的決策，而在供應鏈金融模式下，銀行可以適當降低貸款準入門檻，其更加關注的是申貸企業的真實貿易背景及企業的歷史信譽狀況，通過資金的封閉式運作，確保每筆真實業務發生后的資金回籠來控制貸款風險。這樣，一些難以融資的中小企業，就可以憑借交易真實的單筆業務來獲得貸款，從而滿足其資金需求。
開展供應鏈金融還可以增強中小商業銀行的競爭能力，提高中小商業銀行的收益。第一，商業銀行為供應鏈中的中小企業融資可以帶來其表內業務或表外業務的收益，還可以利用自己的專業技能向中小企業提供相關的財務顧問和信息咨詢等中間業務。第二，盡管商業銀行不是為核心企業提供融資，但是核心企業的信用介入以及核心企業與商業銀行之間的戰略伙伴關系都可能給銀行帶來潛在的收益。
供應鏈金融面臨的問題
事物都有兩面性，供應鏈金融也莫能例外。供應鏈金融雖然在商業銀行業獲得了顯著的成績，但作為一個全新的融資模式，在實踐過程中，也產生一些共性的問題，需要進一步加以完善。
1.供應鏈管理的不成熟影響了供應鏈金融推行的效率。目前，我國商業銀行推行的供應鏈金融僅局限于汽車、鋼鐵、能源、電信等有限幾個行業，原因在于目前我國國內的供應鏈管理的意識普遍薄弱，成員之間關系松散且邊界模糊，核心企業對供應鏈成員的管理缺乏制度化的手段。在這種情況下，供應鏈融資中對核心企業的資信引入有時缺乏利益激勵，而成員企業對核心企業的歸屬感不強，也導致基于供應鏈的聲譽效應和違約成本構造起來比較困難。這種狀況不僅使得銀行可選擇開發的鏈條有限，而且也要審慎評估供應鏈內部約束機制的有效性。同時，國內銀行目前推行的供應鏈金融也局限于國內貿易融資，對供應鏈中的國際貿易融資延伸和整合不足。面對跨國公司的大批國內供應商和分銷商，也沒有從系統的視角提出有效的解決方案，錯失了大量的業務機會。
2.我國商業銀行推行的供應鏈金融風險控制體系尚不完整。理論上看，供應鏈金融風險主要來源于包括政策、市場、法律風險在內的外生風險以及包括信用、信用傳遞以及操作風險在內的內生風險。供應鏈金融是一種整體性、高技術含量的融資模式，必然需要完善的風險控制體系加以控制。從我國各商業銀行供應鏈金融業務營運的機構設置看，除了深圳發展銀行以外，大部分銀行的供應鏈融資尚未獨立，風險控制的核心價值并未有效吸收。結果不僅未能充分發揮營銷的效率，也存在較大的風險隱患，比如大多數銀行沒有設立專門的債項評級體系，沒有特別的審批通道，沒有專業化的操作平臺，缺乏針對核心企業和物流監管合作方的嚴格的管理辦法等。