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長期股權投資指的是通過股票投資和其他股權投資而取得的被投資單位的股份。成本法是指按投資成本計價的長期投資。企業的長期股權投資大多數情況下會按照成本法進行核算。隨著會計制度的進一步完善，企業會計準則針對長期股權投資成本法進行了一系列的改動。本文通過分析長期股權投資成本法，找到其中存在的問題，提出改進措施，并針對其在會計中的應用進行分析。
【關鍵詞】
長期股權；投資成本法；改進完善；應用分析
長期股權投資通常在下列兩種情況下會采用成本法進行核算，一是投資企業能夠對被投資單位實施控制的長期股權投資；二是投資企業對被投資單位不具有共同控制或重大影響，并且在活躍市場沒有報價、公允價值不能可靠計量的長期股權投資。下面主要針對成本法的核算的基本程序、成本法的改進、成本法的應用分析三部分進行簡單概述。
1 長期股權投資成本法核算的基本程序
投資成本計價的方法即為成本法。根據規定，長期股權投資按成本法核算的基本步驟是：一是在初始投資或者是追加投資的時候，長期股權投資的賬面價值應該是初始投資的金額或者是追加投資的初始投資的成本；二是當被投資單位宣告要分配的現金股利或者是利潤的時候，僅僅是被投資單位接受投資后所產生的累計凈利潤的分配額這一部分可以確認為當期投資收益。而超過的部分，要進行收回，作為初始投資的成本來沖減投資的賬面價值。而且當投資企業投資產生后的累計凈利潤大于其從被投資單位分回的現金股利的時候，以前年度沖減的長期股權投資成本應當被轉回，并且確認其為當期的投資收益。
在這里需要注意的是，我們要區分投資年度以后分得的利潤或現金股利，主要分為兩種情況，第一種是當投資后至上一年末的被投資單位累計實現的凈損益不高于投資后至本年的年末被投資單位累計分配的利潤或者現金股利時，是要按照企業會計制度中的公式來進行計算，然后進行相應的會計處理。第二種是當投資后至上一年末的被投資單位累計實現的凈損益大于投資后至本年的年末被投資單位累計分配的利潤或者現金股利時，這個時候要在將當年的應收股利作為投資收益的同時，將以前年度分得的現金股利之中的一部分確認為投資的收益，而且要把已沖減初始投資成本的金額轉回。
還有一點需要引起高度重視，投資之后累計分得的利潤或者是現金股利要小于確認的投資收益，原沖減的金額要小于轉回長期股權投資的金額。
2 長期股權投資成本法中存在的問題
2.1計算量大、工作復雜
長期股權投資，顧名思義，其持有的時間很長，投資后要沖減或者恢復的初始投資金額成本的確定，要先計算出被投資單位一共發放的現金股利以及其累計實現的凈損益，所以導致越往后計算的時候工作量越大。而且在計算每年成本的時候要小心謹慎，一定要考慮到以前年度所沖減或者恢復的成本，如果一旦有一環節出錯，將會影響以后年度的工作量和出錯概率。
2.2公式繁瑣、理論離開實際
對于沖減或者恢復“長期股權投資”賬面金額的確定，很多特殊情況容易混淆，難以記憶。而且對于投資收益的確認又分為投資的當年要先確認投資收益，而對投資以后的年度要先確認應沖減的初始投資成本，然后才能確認投資收益，缺乏連貫性。而且理論與實際有時是不協調的，舉例來說，新會計準則規定的是，長期股權投資的成本在賬務處理的時候是變動狀態，而成本法理論規定的是，長期股權投資的成本應是一個定值，除了有減值的情況發生的時候。
3 長期股權投資成本法會計核算的改進
3.1簡化公式
計算長期股權投資成本法的公式較為繁瑣，而用以下簡化公式計算出來的結果與準則中規定的會計計算公式計算出來的結果相一致，簡化公式如下：
投資企業應享有的投資收益=上一年度投資企業投資持有月份中被投資單位實現的凈損益×投資企業持股比例
應沖減初始投資成本的金額=投資企業當年獲得的利潤或現金股利投資企業應享有的投資收益
3.2優先考慮投資收益
長期股權投資按成本法進行核算的時候，取得投資時實際要支付的價款或者價款中的已經宣告但是沒有發放的現金股利或者利潤的時候，投資企業確認投資收益的時候要按照享有被投資單位宣告的現金股利或者利潤計算。這種方法優先考慮投資收益，并不考慮投資成本。而是要按照應收的股利金額在被投資單位宣告發放現金股利時來確認投資的收益。這種方法又被廣泛稱為“投資收益法”。
4 總結
長期股權投資按照成本法進行核算是很普遍的，但是按照以前的公式計算過于繁瑣，難以記憶，稍有不慎就會算錯，而且會影響之后的結果，會計信息出錯的概率很大。但是經過改進之后，完善的兩種計算方法減少了計算步驟，更加簡單并且更加方便，不會出現多恢復初始投資成本的現象，也就不會出現多次確認投資收益的問題。更加容易掌握，為會計核算提供了便利。
參考文獻：
[1]宋占林，張孝友.新準則下長期股權投資成本法核算的變化及其影響[J].商業會計，2011，（3）：1920
[2]鄒彩蓮.長期股權投資成本法與權益法轉換會計核算淺析[J].考試周刊，2011，（67）：235237
[3]戴永君.長期股權投資成本法下投資收益核算方法的改變分析[J].商業會計，2011，（28）：2223
【摘要】長期股權投資的核算在《企業會計準則第2號——長期股權投資》的規范下漸漸完善起來,但在具體操作中仍有值得商榷之處。文章歸納了長期股權投資成本法與權益法的適用范圍,分析了二者之間轉換的條件,重點討論了成本法轉換為權益法的處理方法,并揭示出可能存在的問題及相應的改進措施。
【關鍵詞】長期股權投資;成本法;權益法;轉換
一、前言
新準則的頒布使整個會計界涌現了一股改革的浪潮,核算更加規范,財務信息更加真實、可靠,為企業的發展起到了巨大的推動作用。2007年,上市公司率先實行新準則,到2008年,國有企業、私營企業等陸續實行。但在實務中,仍然存在很多新準則以及應用指南規范不到的地方,于是處理方法就各有不同,同一種方法也會有矛盾之處。根據收集到的有關文獻,本文闡述了長期股權投資成本法轉換為權益法的通常處理方法,并提出了可能存在的問題以及筆者個人觀點。
二、長期股權投資成本法與權益法概述
長期股權投資是指通過投資取得被投資單位的股份,該投資通常是為長期持有,以期通過股權投資達到控制被投資單位,或對被投資單位施加重大影響,或為了與被投資單位建立密切關系,以分散經營風險。
(一)成本法與權益法的概念與適用范圍
長期股權投資在持有期間,根據投資企業對被投資單位財務、經營決策等方面的影響程度以及是否存在活躍市場、公允價值能否可靠取得等,分別采用成本法及權益法進行核算。
成本法,是指長期股權投資按成本計價的方法,適用于以下兩種情況:
1.企業持有的能夠對被投資單位實施控制的長期股權投資;
2.投資企業對被投資單位不具有共同控制或重大影響,且在活躍市場中沒有報價、公允價值不能可靠計量的長期股權投資。
權益法,是指投資以初始投資成本計量后,在投資持有期間,根據投資企業享有被投資單位所有者權益份額的變動對投資的賬面價值進行調整的方法。權益法適用于投資企業對被投資單位具有共同控制或重大影響,即對合營企業或聯營企業投資。成本法及權益法的適用范圍見圖1。
為了恰當地選擇長期股權投資后續計量方法,投資企業應正確界定與被投資單位的關系:控制、共同控制、重大影響、無共同控制或重大影響。企業通常可根據法律上的標準,即通過對被投資單位持股比例來判斷。同時,企業也應遵循實質重于形式原則。例如,投資企業雖持有較低股份比例,但仍能通過向被投資單位派出管理人員等方式對其實施影響,因此企業在判斷與被投資單位關系時還應考慮經濟實質,依據投資企業對被投資單位的財務和經營政策的影響程度來確定投資企業與被投資單位的關系。
(二)成本法轉換為權益法
根據《企業會計準則第2號——長期股權投資》第十四條規定,“投資企業因減少投資等原因對被投資單位不再具有共同控制或重大影響的,并且在活躍市場中沒有報價、公允價值不能可靠計量的長期股權投資,應當改按成本法核算,并以權益法下長期股權投資的賬面價值作為按照成本法核算的初始投資成本。”
“因追加投資等原因能夠對被投資單位實施共同控制或重大影響但不構成控制的,應當改按權益法核算,并以成本法下長期股權投資的賬面價值或按照《企業會計準則第22號——金融工具確認和計量》確定的投資賬面價值作為按照權益法核算的初始投資成本。”
根據以上規定,核算方法的轉換運用未來適用法,而無需再對長期股權投資進行追溯調整。由成本法轉為權益法有兩種情況:一是因追加投資由原先的不具有控制、共同控制和重大影響變為具有共同控制或重大影響;二是因減少投資對被投資單位不再具有控制而變為具有共同控制或重大影響。
三、成本法轉換為權益法的基本處理方法及存在的問題
(一)追加投資引起成本法轉為權益法的會計處理
因追加投資導致持股比例上升,能夠對被投資單位施加重大影響或是實施共同控制,在成本法轉為權益法時,具體包括以下步驟:
第一步,按照權益法的核算要求對原成本法下的核算結果進行追溯調整,即應以成本法下長期股權投資的賬面價值作為權益法核算的初始投資成本,并在此基礎上比較該初始投資成本與應享有被投資單位可辨認凈資產公允價值的份額。初始投資成本大于投資時應享有被投資單位可辨認凈資產公允價值的份額的屬于通過投資作價體現的商譽,不調整長期股權投資的賬面價值;屬于原取得投資時因投資成本小于應享有被投資單位可辨認凈資產公允價值份額之間的差額,應調整長期股權投資的賬面價值,同時調整留存收益。
此處暗含一個假設,即對被投資單位原始投資時間為以前年度,才能調整留存收益;若為當年,則應調整當期損益。
第二步,對新增長期股權投資部分也比照上述權益法的核算要求進行相應會計處理。對于新取得的股權部分,應比較追加投資的成本與取得該部分投資時應享有被投資單位可辨認凈資產公允價值的份額,其中:投資成本大于投資時應享有被投資單位可辨認凈資產公允價值份額的,不調整長期股權投資的賬面價值;投資成本小于投資時應享有被投資單位可辨認凈資產公允價值份額的,應調整增加長期股權投資的成本,同時計入取得當期的營業外收入。
第三步,原取得投資至新取得投資交易日被投資單位可辨認凈資產公允價值的變動相當于原持股比例的部分,調整長期股權投資以及對應科目。
長期股權投資賬面價值調整數=(追加投資日被投資單位公允價值-初始投資日被投資單位公允價值)×原持股比例
與其對應應做以下調整:初始投資至追加投資當期期初按照原持股比例應享有被投資單位實現的凈損益,調整留存收益;對于追加投資當期期初至追加投資時應享有被投資單位的凈損益,調整當期收益;差額部分,即其他原因導致的被投資單位可辨認凈資產公允價值變動中應享有的份額,計入“資本公積——其他資本公積”。
此處產生這樣一個疑問:所調整的被投資單位實現的凈損益為什么是賬面值,而不是調整到公允的凈損益呢?也就是說,存在諸如固定資產、無形資產等計提的累計折舊、累計攤銷,沒有按照固定資產、無形資產的公允價值進行調整的情況,處理方式前后不一致。如果根據重要性原則,凈損益賬面數與公允數差額不大,對于實務影響不大,可以忽略。筆者認為,此處也是值得作為理論完善的一個方面。
(二)處置投資引起成本法轉為權益法的會計處理
因處置投資導致對被投資單位的影響能力由控制轉為具有重大影響或是與其他投資方共同控制,在成本法轉為權益法時,具體包括以下步驟:
第一步,按處置或收回投資的比例結轉應終止確認的長期股權投資成本。
第二步,比較剩余的長期股權投資成本與按照剩余持股比例計算原投資時應享有被投資單位可辨認凈資產公允價值的份額,同理:如果投資成本大于應享有被投資單位可辨認凈資產公允價值份額,則屬于投資作價中體現商譽部分,不調整長期股權投資的賬面價值;如果投資成本小于應享有被投資單位可辨認凈資產公允價值份額的,在調整長期股權投資賬面價值的同時,應調整留存收益。
第三步,對于原取得投資后至轉變為權益法核算之間被投資單位實現凈損益中按照剩余持股比例計算應享有份額,應調整長期股權投資的賬面價值。
與其對應應做以下調整:初始投資日至追加投資當期期初被投資單位實現的凈損益(扣除已發放及已宣告發放的現金股利及利潤)中應享有的部分,調整留存收益;而對于追加投資當期期初至追加投資日應享有被投資單位的凈損益,調整當期收益;差額部分,即其他原因導致的被投資單位所有者權益變動中應享有的份額,計入“資本公積——其他資本公積”。此處又產生一個矛盾:追加投資引起成本法轉為權益法時,長期股權投資賬面價值調整數=(追加投資日被投資單位公允價值-初始投資日被投資單位公允價值)×原持股比例,即長期股權投資是按照被投資單位可辨認凈資產公允價值變動中所享有的份額進行調整的;而處置投資引起成本法轉為權益法時,長期股權投資賬面價值調整數=初始投資日至追加投資日被投資單位實現的凈損益×剩余持股比例,即長期股權投資是按照其在被投資單位實現的凈損益中應享有的份額進行調整的。兩種處理情況側重點有所不同:前者注重公允價值的變動,實現的凈損益是其中的一部分,比較符合權益法核算的本質;后者則只調整了凈損益,沒有反映公允價值變動的其他方面。
四、成本法轉換為權益法的改進
根據以上的分析以及問題的提出,對于兩種情況下成本法轉換為權益法的第三步,筆者提出如下改進意見:
首先,根據重要性原則,將原取得投資后至轉變為權益法核算之間被投資單位實現的賬面凈損益,調整為以公允價值為基礎的核算方式。例如,調整被投資單位固定資產、無形資產以公允價值為基礎計算確定的折舊額或攤銷額,以及以公允價值為基礎計算確定的資產減值準備金額等對被投資單位凈利潤的影響。
關鍵詞：股權投資差額貸方余額
《企業會計準則——投資》規定：股權投資差額，是指采用權益法核算長期股權投資時，初始投資成本與應享有被投資單位所有者權益份額之間的差額。它應在一定的期限內平均攤銷，攤銷金額計入攤銷當期的損益。也就是說，股權投資差額無論借差、貸差都要進行攤銷。
而根據《關于執行〈企業會計制度〉和相關會計準則有關問題解答（二）》（2003年3月17日財會［2003］10號）的規定，股權投資差額應分別情況進行會計處理：初始投資成本大于應享有被投資方所有者權益份額的差額，借記“長期股權投資——××單位（股權投資差額）”科目，并按規定的期限攤銷計入損益；初始投資成本小于應享有被投資方所有者權益份額的差額，則貸記“資本公積——股權投資準備”科目。
那么，股權投資差額處理方法的前后改變究竟傳遞著什么含義？其具有怎樣的影響？改變是否恰當？
新方法的靈魂：謹慎性原則
為什么講處理方法的改變充分體現了謹慎性原則呢？我們可從二者的攤銷對投資賬面價值的不同影響著手分析。借差的攤銷減少股權投資的賬面價值，貸差的攤銷一方面增加投資的賬面價值，一方面增加投資收益。初始投資成本小于應享有被投資單位所有者權益的差額，可能是由于被投資單位的某些資產高估所致，或因經營管理不善等產生的負商譽。如果按照原有的借差和貸差都予以攤銷的方法處理，投資方和被投資方完全可能進行“暗箱操作”，操縱初始投資成本便可輕松完成盈利任務。而新方法規定將貸差記入“資本公積——股權投資準備”，則切斷了企業的這條“盈利輸送管道”，防范了企業粉飾會計報表，再度體現了謹慎性原則。
新方法的影響及分析
會計處理方法的簡化
在確認被投資方發生凈虧損而使投資賬面價值減至零，或減至“投資成本”明細科目的余額以下的，尚未攤銷的股權投資差額當期不再攤銷，直到被投資方實現凈利潤，投資方按分享的份額恢復投資賬面價值至投資成本后再攤銷。在原有處理方法下，這條規定是針對借差來講的。
因為貸差的攤銷一方面增加投資的賬面價值，一方面增加投資收益。即使不停止對借差的攤銷，也不存在突破零限制的問題。如果被投資方發生凈虧損而使投資賬面價值正好減至零，則貸差攤銷的財務處理可以不變而照常進行；如果被投資方發生凈虧損而使投資賬面價值減至零外，備查簿中還有未反映的損失，且其小于貸差攤銷額，則貸差攤銷應先沖減未反映的損失，然后以余額計入投資收益，即：
借：長期股權投資——股權投資差額
貸：長期股權投資——損益調整
貸：投資收益
若未反映損失數大于貸差攤銷額，則貸差攤銷應直接沖減未反映的損失，即：
借：長期股權投資——股權投資差額
貸：長期股權投資——損益調整
這樣的處理方法略顯繁雜。而采用貸差不攤銷的方法后，一次性的把貸差記入“資本公積——股權投資準備”，待處置長期股權投資時，再將其余額轉入“其他資本公積”明細科目，大大簡化了會計處理過程。
有關稅收的問題
按照稅法規定，企業為取得另一企業的股權支付的全部代價，屬股權投資支出，不得計入投資企業的當期費用，投資支出與應享有所有者權益份額的差額，均不得通過折舊或攤銷方式分期計入費用或收益。即，稅法不確認股權投資差額。具體按照借差、貸差分析可知：
股權投資差額的借差應作為時間性差異，在會計利潤總額的基礎上加上當期股權投資差額借方余額攤銷作為當期應納稅所得額。
而對于貸差來說，在改變前的處理方式下，也應作為時間性差異，納稅調整金額為當期按照會計制度規定的貸差攤銷金額。目前的處理方法是將貸差記入“資本公積——股權投資準備”，不存在攤銷的問題，也就免去了納稅調整這一步驟。這正是會計與稅法相協調的表現。
新方法所引發的進一步思考
謹慎性原則是否得到了充分體現
前面分析了將股權投資差額貸差記入“資本公積”方法進一步規范企業利潤構成，體現謹慎性原則。但資本公積是所有者權益的有機組成部分，而且它通常會直接導致企業凈資產的增加。而改變后的方法還是會增加企業所有者權益，報表使用者很難根據這項信息對企業財務狀況做出正確判斷。為了避免誤導決策，就有必要明確資本公積形成的主要來源。
股權投資差額長期計入“資本公積”會引起什么結果
改變后的方法將貸差記入“資本公積——股權投資準備”，按照規定股權投資準備是所有者權益中的一種準備，在其未實現之前，不得用于轉增資本，只有其實現之后，才能按規定程序轉增資本。新晨
這樣的處理看似有效控制了企業為達到轉增資本的目的而虛增資本公積，防止企業資本擴張能力的虛增。但仍留有一個缺口——那就是企業在處置長期股權投資時，完全可以把轉入“資本公積——其他資本公積”的金額用于轉增資本。對于股份有限公司而言，這樣會增加投資者持有的股份，從而增加公司股票流通量，進而激活股價，提高股票交易量和資本流動性。而這顯然有悖于其處理方法改變的初衷——確保轉增的資本公積體現其經濟價值。
參考資料：
1.郝一潔，“執行《企業會計制度》中若干投資規定的建議”，《財務與會計導刊》，2003.02
(一)一次交換交易實現的企業合并合并成本為購買方在購買日為取得被購買方的控制權而付出的資產、發生或承擔的負債以及發行的權益性證券的公允價值。具體會計處理時，對于非同一控制下企業合并形成的長期股權投資，應在購買日按企業合并成本(不含有應自被投資單位收取的現金股利或利潤)，借記“長期股權投資”，按享有被投資單位已宣告但尚未發放的現金股利或利潤，借記“應收股利”，按支付合并對價的賬面價值，貸記有關資產或負債，按發生的直接相關費用，貸記“銀行存款”等科目，按其差額，貸記“營業外收入”或借記“營業外支出”等科目。非同一控制下企業合并涉及以庫存商品等作為合并對價的，應按庫存商品的公允價值，貸記“主營業務收入”科目，同時將相關的資本進行一并結轉。
[例1]甲公司于2007年3月31日取得乙公司70％的股權，遂聘請專業資產評估機構對乙公司的資產價值進行評估與核實，支付評估費用300萬元。合并中，甲公司支付的有關資產在購買日的賬面價值合計為10800萬元，公允價值合計為15000萬元，其中包括：土地使用權(自用)賬面價值為6000萬元，公允價值為9600萬元；專利技術賬面價值為2400萬元，公允價值為3000萬元；銀行存款賬面價值為2400萬元，公允價值為2400萬元。如果合并之前，甲公司與乙公司之間沒有任何關聯方關系，而且甲公司用作合并對價的土地使用權和專利技術原價為9600萬元，到企業合并發生時已經累計攤銷1200萬元。
由于甲乙雙方公司在合并之前并不存在任何關聯方關系，故應當作為非同一控制下的企業合并處理。甲公司對于合并形成的對乙公司的長期股權投資，應當按照確定的企業合并成本作為其初始投資成本，并做如下賬務處理：
借：長期股權投資 153000000
累計攤銷 12000000
貸：無形資產 96000000
銀行存款 27000000
營業外收入 42000000
(二)通過多次交換交易，分步取得股權最終形成企業合并 此時，企業合并成本為每一單項交換交易的成本之和。其中，企業合并前對持有的長期股權投資采用成本核算法的，長期股權投資在購買日的成本應當為原賬面余額加購買日為取得進一步的股份新支付對價的公允價值之和；企業合并前對長期股權投資采用權益法等方法進行核算的，購買日應對權益法下長期股權投資的賬面余額進行調整，將有關長期股權投資的賬面余額調整到最初取得成本，在此基礎上加上購買日新支付對價的公允價值作為購買日長期股權投資的成本。
[例2]甲公司于2007年4月投資12000萬元取得乙公司30％的股權，因能夠對乙公司施加重大影響，對所取得的長期股權按照權益法核算，于當年確認對乙公司的投資收益450萬元；次年5月，甲公司又以15000萬元取得乙公司另外30％的股權。如果甲公司在取得對乙公司的長期股權投資以后，乙公司并未宣告發放現金股利或利潤，而且甲公司按凈利潤的10％提取盈余公積，同時甲公司對該項長期股權投資未計提任何減值準備。
由于甲公司是通過分步購買最終實現對乙公司的控制，形成企業合并，故在購買日，甲公司應當進行如下賬務處理：
借：盈余公積 450000
利潤分配――未分配利潤 4050000
貸：長期股權投資 4500000
借：長期股權投資 150000000
貸：銀行存款 150000000
購買日對乙公司長期股權投資的賬面余額＝(12450－450)＋15000＝27000(萬元)
另外，購買方為進行企業合并發生的各項直接相關費用也應當計入企業合并成本，該直接相關費用不包括為企業合并發行的債券或承擔其他債務支付的手續費、傭金等，也不包括企業合并中發行權益性證券手續費、傭金等費用。在合并合同或協議中對于可能影響合并成本的未來事項做出約定的，購買日如果估計未來事項很可能并且對合并成本的影響金額能夠可靠計量的，購買方應當將其計入合并成本。
無論是同一控制下的企業合并還是非同一控制下的企業合并形成的長期股權投資，實際支付的價款或對價包含的已宣告但尚未發放的現金股利或利潤，應當作應收項目處理。如果合并成本的公允價值大于合并成本取得的被購買方可辨認凈資產公允價值的份額，則差額作為商譽；如果合并成本的公允價值小于被購買方可辨認凈資產公允價值的份額，則差額應作為當期損益。
二、非同一控制下企業合并長期股權投資后續計量
《企業會計準則第2號――長期股權投資》規定，投資企業能夠對被投資單位實施控制的長期股權投資，即投資企業對子公司的長期股權投資應當采用成本法進行日常核算，并在編制財務報表時按照權益法進行調整。由此可見，非同一控制下企業合并形成長期股權投資的后續計量應當采用成本法。
在成本法下，長期股權投資應當按照初始投資成本計量。追加或收回投資應當調整長期股權投資的成本。被投資單位宣告分派的現金股利或利潤應當確認為當期投資收益；投資企業確認投資收益，僅限于被投資單位接受投資后產生的累積凈利潤的分配額，所獲得的利潤或現金股利超過上述數額的部分作為初始投資成本的收回。一般情況下，投資企業在取得投資當年自被投資單位分得的現金股利或利潤應作為投資成本的收回；以后年度，被投資單位累計分派的現金股利或利潤超過投資以后至上年末止被投資單位累計實現凈利潤的，投資企業按照持股比例計算應享有的部分作為投資成本的收回。
在成本法下，對于現金股利的處理涉及三個賬戶，即“應收股利”、“投資收益”和“長期股權投資”。在實際進行賬務處理時，可先確定應記入“應收股利”賬戶和“長期股權投資”賬戶的金額，然后根據借貸平衡原理確定應記入“投資收益”賬戶的金額。當被投資單位宣告現金股利時，投資企業按應得部分借記“應收股利”賬戶。“長期股權投資”賬戶金額的確定相對復雜，基本做法是，當投資后應收股利的累積數大于投資后應得的凈利的累積數時，其差額即為累積沖減投資成本的金額，然后再根據前期已經累積沖減的投資成本調整本期應沖減或恢復的投資成本；當投資后應收股利的累積數小于或等于投資后應得凈利的累積數時，如果前期存有尚未恢復的投資成本，則首先將尚未恢復的數額全額恢復，再確認投資收益。“應收股利”科目和“長期股權投資”科目發生額按照下列計算公式進行處理：
“應收股利”科目發生額＝本期被投資單位宣告分派的現金股利×持股比例
“長期股權投資”科目發生額＝(投資后至本年末止被投資單位累積分派的利潤或現金股利－投資后至上年末止被投資單位累積實現的凈損益)×持股比例－投資企業已沖減的投資成本或：“長期股權投資”科目發生金額＝(應收回股利的累積數－投資后應得凈利的累積數)－投資企業已沖減的投資成本
在應用上述公式計算時，如果計算結果為正數，則為本期應沖減的投資成本，在“長期股權投資”科目貸方反映；如果計算結果為負數，則為本期應恢復的投資成本，在“長期股權投資”科目借方反映，但恢復數不能大于原沖減數。
三、非同一控制下企業合并長期股權投資的減值
關鍵詞：私募股權投資；中小型企業；促進；發展；不足；建議
私募股權作為一種資本管理和投資方式，其本質上是通過非正式方式，對個人或機構的資本進行募集，在企業發展的各個階段進行資本投資，最終獲得收益。或者說，是基金管理的一種。在當前中國經濟新常態背景下，經濟投資和經濟發展的不足，中小型企業發展面臨著融資困難的窘境，私募股權投資無疑為中小型企業融資提供了新的途徑。
一、私募股權投資基金對中小型企業的重要意義
（一）有利于企業發展融資
對中小型企業而言，最直接的意義在于緩解當融資困難的難題。私募股權是資本市場與實體經濟發展到一定階段的必然產物，也就意味著當前我國資本市場和實體經濟都需要私募股權投資的出現，其對市場經濟的發展的意義在于構建了多層次的投融資市場、激活了地方金融市場、促進社會資源優化配置等作用。私募股權投資為中小型企業的發展提供了新的融資方式，注入了資金，避免了現金流的斷裂，進一步推動和促進企業的上市或并購，促進企業的發展。
（二）有利于企業價值創造
私募股權投資所實現的是出資人、基金管理公司、被投企業等三方主體的共贏。而共贏的基礎是三方主體多種資源的共享，資源的共享意味著利益作為共同基礎，也就意味著私募股權投資實現“共贏”的方式在于它的價值創造。私募股權投資通過對企業的資金的提供，幫助企業積極進行發展和拓展，提高市場占有份額，從而確保企業價值的不段增加，企業價值的增加帶動基金價值的增長，如此進行了良性循環。
（三）有利于企業資源獲得
中國許多中小型企業都是粗放型的經營模式，在資本不足和技術不足的背景下，其生存困難，不具有較高的競爭力。但在私募股權投資的背景下，因私募股權投資所實現的是出資人、基金管理公司、被投企業等三方主體的共贏。而共贏的基礎是三方主體多種資源的共享，也就意味著在引進私募股權投資基金后，企業實際上獲得的不只是一般的資本，而是包括專業人才資源、籌資渠道、信息資源以及政府關系等一系列的資源，這就在很大程度上實現了中小型企業發展的必要資本積累，有力的推動了企業的發展和壯大。
二、當前中小型企業引進私募股權投資的現狀
（一）法制和政策有待健全
私募股權投資的發展歷史并不長，其所存在的典型問題即是私募股權投資發展所必要的法制基礎和政策保障不足。政策和法制包括了很多方面的內容，如法律的制定，對投資的引導和規范，以規范其在資本市場的運轉；如信息披露制度的不足，導致信息不對稱，嚴重影響中小型企業的投融資法制。當前我國在規范基金發展上有一些法律的基礎，但沒有形成規范和統一。并具有專業性和指導性的法律對私募資金進行全面、具體的規定。也沒有具體的管理制度對私募股權投資的各個環節進行規范性的管理和監督，也就導致私募股權在實際操作中問題較多，結果不理想。
（二）資金籌集單一薄弱
私募股權投資的根本在于資金的籌集，私募股權投資在我國已有一定的發展，但必須客觀認識到的是，當前我國私募股權的資金籌集十分薄弱和單一。一方面，資金的來源主要以國外資本為主，國內資本參與私募股權極為有限，并且實力單薄，不具有競力；而另一方面，本土私募股權基金的融資能力相當有限，規模多數在數千萬到幾億之間不等，相比國外資本資金力量弱小，也就導致了私募股權投資競爭上存在不足。
（三）退出管理機制不足
退出是私募股權投資的最終收益環節，投資者最期待的是資本的有效退出以及收益的保障。但在當前我國私募股權投資管理的退出中，退出的方式十分單一，多層次的資本市場發育不完善，也就導致了場外交易的不足，嚴重影響了資本的及時有效退出。私募股權基金運作是“以退為進，為賣而買”，在資金運作中融資、篩選項目和退出是投資者運作的三大步驟，這三者環環相扣，任何一個環節的脫節都會影響整個項目的進度和盈利。相比國外多元化和健全的資本市場，我國私募股權的發展道路狹窄，無法滿足私募股權投資的需求，長遠看，不利于資本市場的發展和發育，嚴重影響中小型企業的發展和壯大。
（四）高水平專門人才不足
私募股權投資本質上是一種高風險、高收益的投資，也就意味著其需要高水平的操作者對資金進行科學合理的投資，以保證收益。但目前而言，我國市場上存在著高級專業人才的嚴重不足，許多的私募股權投資依靠的是所謂內部信息，而一旦進入嚴格周密的競爭場所，在公平競爭的背景下則往往失利。
三、強化私募股權投資基金促進作用的建議
（一）培育私募股權投資基金發展環境
培育私募股權投資的發展環境需要在兩方面進行健全：一是制定建立健全的私募股權投資管理政策和制度，引導和促進中小型企業的發展。私募股權投資作為一種投資方式，各級政府應積極根據本地實際情況，在行業發展和資本融合的基礎上為私募股權投資的引進提供優惠的政策和制度的保障；另一方面，市場經濟和資本市場的健康發展都要求有強力的法律保障，因此加快《投資公司法》和《私募股權基金法》等法律的制定與完善十分必要。
（二）拓展私募股權投資基金來源
私募股權投資的發展最關鍵的在于資金的有效籌集，在國外資本占據優勢的背景下，應加強對本土資本的扶持力度，在市場經濟背景下建立一個包含政府資金、民間資金、金融機構和國際資金等多元化資金來源的資本市場和融資渠道。政府應放寬對民間私募股權資本的管理，允許民間私人私募股權投資的運轉和運行，允許金融機構作為獨立的主體參與私募股權基金投資，并且政府也可以作為投資主體參與私募股權資本的籌集與投資。只有在多元化的基礎上才能真正拓展私募股權投資的資金來源。
（三）培育多層次的資本市場
多層次的資本市場是影響當前我國市場經濟和資本市場發展的重要因素，因資本市場發育的不健全，導致我國許多需要通過市場化解決的經濟問題被行政手段所解決或遮掩，阻礙了市場的自由競爭和資本的培育。在私募股權投資管理中，退出是私募股權投資收益的關鍵環節，建立多層次的資本市場實際上是對多元退出機制的培育，能有效的吸引更多的資金投資股權基金。
（四）加快培養和引進高水平專業人才
私募股權投資作為一種基金管理方式，其本質上是通過人的管理和投資獲得收益，因此在當前我國資本運作人才不足的背景下，應加快對私募股權資金投資管理高素質人才的引進和培養。這需要政府積極引導，市場和社會積極配合，加強實踐操作的培訓。此外，為配合市場的發展，應建立寬松的人才流動途徑，規范行業管理，提高人才轉入門檻。
四、總結
總而言之，私募股權投資作為一種新的資本管理和投資方式，在當前中國市場和資本市場不健全的背景下，應加強對資本市場的培育，強化法律制度和政策的支持力度。并且，總的而言，私募股權投資在較長的時間內對中小型企業的發展都應該是有益的，對此，我們應加強對私募股權在中小型企業中應用的研究，以促進中小型企業的發展和整體市場經濟的繁榮。
參考文獻：
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關鍵詞：長期股權投資；評估 ；會計影響
一、相關概述
伴隨著我國經濟社會的不斷發展和社會主義市場經濟體制的不斷完善，我國評估行業在評估領域和評估范圍上不斷拓展，已經從原先的不動產評估逐步向著長期股權投資評估等方向發展，拓寬了資產評估的空間和作用。同時，長期股權投資評估已經不再是針對單個資產或者幾項資產的評估活動，而是能夠實現對企業發展過程中整體價值的評估。一般情況下，企業在進行長期股權投資時，所涉及到的金額往往都比較大，能否確保長期股權投資評估的真實性和準確性，對于保障企業投資安全和企業投資權益，提升企業財務管理的科學性都具有重要的積極作用。根據企業長期股權投資評估的實際需求，圍繞企業長期股權投資結果的合理性和可靠性，需要進一步明確長期股權投資評估的內容和方式，在合理確定評估方法和評估理論的基礎上，切實提升長期股權投資評估結果的可靠性和可用性。
二、長期股權投資評估的內容
長期股權投資主要是指投資方對被投資方部分權益的投資。在實際的投資活動中，大部分的長期股權投資活動都是將企業作為投資ο螅因此投資者在進行投資活動時，有必要圍繞企業的價值進行評估，明確被投資者股東權益和企業價值情況。在進行投資評估范圍界定時，其股東權益價值既可以是部分權益價值，也可以是全部權益價值。通常情況下，長期股權投資包括了股權投資和股票投資兩點，投資者在對這些企業進行長期股權投資進行評估時，也主要是針對股票投資評估和股權投資評估這兩點來開展工作。
第一，股票投資評估。對股票投資進行評估時，其評估的對象既可以是上市公司股票，也可以是非上市公司股票。在評估方法的選擇上，應當針對股票投資的不同類型，采取合適的、針對性的投資評估方法。圍繞股票投資評估，對評估內容的選擇上科學劃分，在確保合理性的基礎上根據實際情況進行評估對象的界定。除了上述的股票類型劃分之外，也可以根據其他劃分標準，對股票投資評估內容進行科學的選擇。一方面，投資者在進行股票投資時，需要對被投資對象的經濟狀況和生產經營情況進行綜合考察，全面考慮市場風險因素對股票價格的影響，充分考慮公司股票價格跟生產經營情況之間的關聯，減少證券市場波動對公司股票價格可能造成的的嚴重沖擊。另一方面，還應當根據股票的收益情況以及風險承擔的情況，將股票劃分為普通股和優先股。由于股票波動本身具有很大的風險，同時也不可預測，因此投資者在進行股票投資時，將其作為不保本型投資來進行處理，這也表明了股票投資本身的不確定性以及投資收益的巨大變動性。
第二，股權投資評估。在管理實踐中，股權投資最明顯的特征是表現在股權投資在管理控制上的權利。它具體是表現在投資企業能夠實現對被投資企業的資本控制，或者跟被投資企業一起共同實現公司日常經營管理的控制。也就是說投資企業依靠股權控制能夠對被投資企業產生控制權。在具體的投資實踐中，投資企業要實現對被投資企業的管理權控制，主要是依靠在被投資企業中選派股東等控制方法來實現對被投資企業產生重大影響的。通過這些股權控制方法，投資者能夠有效參與到被投資企業的財務活動和經營活動中。
三、長期股權投資評估的方法
對于長期股權投資在進行評估時，可以分為相對估值法和絕對估值法兩種。這兩種方法具有各自特點和適用范圍，同時也會對會計產生不同的影響。具體來講，對于長期股權投資進行評估時，主要是采用以下幾種方法：
第一，相對估值法。相對估值法是對長期股權投資進行評估時最為常見的一種方法，進行相對估值法進行長期股權投資評估時，應當首先確定標準比率，并將以這一標準比率作為重要的參考指標，在確定好標準比率之后，在資本市場中選取跟被評估公司經營狀況和財務狀況具有較高類似度的其他幾家企業，在此基礎上計算得出這些類似企業的參考比率，最后依靠計算所得出的參考比例和被評估公司的指標進行相乘，得出被評估對象的企業價值。投資者在使用相對估值法進行長期股權投資評估時，又會根據使用參考比率的不同，將其劃分為市盈率法和市凈率法兩種，這兩種方法主要是根據不同的指標來計算出被評估公司的企業價值。
市盈率法。市盈率就是將企業的市場價值跟企業的凈利率進行對比，所得出的比率為市盈率。通過計算市盈率能夠體現出投資者對于被投資企業生產經營能力和利潤能力的認可。在進行市盈率計算時，可以按照具體的計算內容劃分為兩個部分，一方面是當期市盈率，另一方面是預期市盈率。當期市盈率是將企業的當期凈利潤按照企業的市場價值進行比值計算后所得出的市盈率，當期市盈率的計算結果可以有效地反映出被投資企業的歷史盈利能力，而預期市盈率則是通過將對其被投資企業預期凈利潤除以公司市值之后所得出的比率，預期市盈率的計算結果能夠有效地反映出被投資企業未來一段時間內其生產經營能力和凈利潤情況，這兩種市盈率的計算結果分別體現了被投資企業的歷史盈利能力和預期盈利能力。市盈率法適用于周期性弱的公司，如公共服務業等。
需要注意的是，使用市盈率法進行長期股權投資評估也有著自身的優缺點。其優點是市盈率這一指標計算相對比較容易，所獲取的數據也比較簡單，用戶通過簡單的計算步驟獲得這一指標，并依靠這一計算結果更為明確地獲得對被投資企業進行投資時投入產出以及其收益的狀況。與此同時，使用市盈率法進行長期股權投資評估，也涵蓋了被投資企業的股利政策，能夠依靠這一指標對被投資企業的生產經營管理風險進行合理分析和評價。同時市盈率法也有著一定的缺陷和不足。一方面，計算市盈率時，應當明確被投資企業的凈利潤數值為負時，并不代表被投資企業的整體價值為負，因此當市盈率計算結果為負數，并不能對長期股權投資價值評估產生實質性作用。另一方面，在計算市盈率時，所獲取的公司利潤指標往往會受到被投資企業管理者的影響，如果被投資企業利潤指標波動范圍比較大，也會影響到市盈率法計算結果的準確性，進而影響到長期股權投資價值評估的準確性。
市凈率法。市凈率法所體現的是被投資企業賬面凈資產，根據評估對象的不同市凈率發可以劃分為當期市凈率和預期市凈率兩種。市凈率法跟市盈率法具有相同點，其相同點主要是體現在兩者都是通過預期市凈率來對被投資企業未來的企業價值情況進行評估，能夠體現出長期股權投資價值評估的本質。使用市凈率評估方法對長期股權投資進行評估具有一定的優勢。一方面，被投資企業的凈資產在呈現負數的情況時，能夠通過補充市盈率方法對被投資企業長期股權投資情況進行評估。另一方面，依靠市凈率法進行長期股權投資評估，在計算相關指標時，所需要的股權賬面價值指標獲取相對容易。同時，假如被投資企業所采取的會計政策具有一致性時，采用市凈率法進行長期股權投資評估，所得出的結果能夠很好地反映出被投資企業的價值變動情況。跟市盈率法一樣，市凈率法本身也具有一定的缺陷和不足。一方面，假如部分被投資企業資不抵債，則采用市凈率法往往不科學，得出的結論也具有偏差。另一方面，對于當前的大多數高新技術產業來講，由于企業股權價值本身并不高，依靠這種方法進行長期股權投資評估也不合適。另外，假如被投資企業在進行會計核算時所采用的會計政策不具有一致性，采用這一方法進行長期股權投資評估也往往會導致被投資企業的股權賬面價值相互之間不能夠進行科學對比，采用市凈率法進行此企業的長期股權投資評估所得出的結論也具有偏差。與市盈率法不同，市凈率法比較適合周期性強的企業，如銀行業、保險業等。
第二，絕對估值法。絕對估值法是相比較于相對估值法而言的，絕對估值法這一方法在使用上并不參照于相對指標，而主要是依靠經濟附加值等絕對指標來進行計算的，以此來獲得長期股權投資評估結論，計算得出被投資企業的企業價值。一般來講，投資者在使用絕對估值法時也可以有比較多的具體方法，通常情況下經濟附加值法使用比較廣泛。使用經濟附加值法進行絕對估值計算計算時，其指標的計算公式可以表示為：
EVA=NOPAT-（IC*WACC）=IC（ROIC-WACC）
上述公式中，NOPAT表示稅后營業凈利潤，IC表示投資資本，ROIC表示投資資本的回報率，WACC表示加權平均資本成本。
為進一步提高投資者在進行長期股權投資評估時絕對估值法的使用科學性，研究者在上述公式的基礎上，進一步構建了經濟附加值法公司價值評估的模型。其公司價值評估模型可以表示為：
Vt=ICt-1++FGA
上述公式中，Vt表示企業評估價值，ICt-1表示t-1期中的投入資本的價值數值，EVAt表示的是第t期EVA值，FGA表示的是未來能夠增長的現值。
使用絕對估值法進行長期股權投資價值評估具有一定的優勢。相比較于相對評估法，絕對評估法能夠準確地計算出被投資企業的市場價值，同時能夠將被投資企業的管理決策跟股權價值之間實現緊密連接。但是，使用絕對值法也具有一定的缺陷和不足。在計算絕對估值指標時，其計算過程往往會受到市場中通貨膨脹的影響比較深刻，同時也往往產生折舊效果。這些都不利于絕對值法在評估長期股權投資價值時的準確性，會對評估結果造成一定的偏差。絕對估值法適用于經營穩定、有穩定股利發放的企業。
四、長期股權投資評估對會計的影響
長期股權投資評估的結果可以對會計產生一定的影響，它能夠為企業會計計量提供必要的核算價值基礎，是企業進行會計核算的重要數據來源。一般來講，長期股權投資評估對于會計的影響主要體現在兩個方面：
一方面是對會計初始計量的影響。對于被投資企業股權價值的初始計量，主要是反映在企業的初始投資成本上。投資者在進行初始投資成本計算時，可以將其視作獲得投資成果的公允價值，也可以將其視作在投資過程中投資者所付出的所有價款。如果進行長期股權投資評估的結果具有科學性，能夠為投資者提供專業的決策管理意見，對于提高投資企業的會計財務工作具有重要積極意義。
另一方面是對投資企業減值準備工作的影響。如果企業在進行長期股權投資時，被投資企業的的長期股權投資評估結果低于企業的賬面價值，投資者就需要在財務管理和會計核算上充分考慮減值準備計提工作，以此來提高企業會計信息的準確性和可靠性。同時，企業財務管理者還應當對被投資企業的整體價值進行準確的核算，避免因為被投資企業價值信息人為操縱所造成的長期股權投資評估結果偏差，可以依靠第三方減值測試等手段方法，提高長期股權投資評估的準確性，減少投資損失，提高長期股權投資效益。
另外，長期股權投資評估是上市公司基本面分析的必要過程，通過比較用估值方法計算出的公司理論股價與市場實際股價之間的差異，可以指導投資者進行具體的投資行為。準確的估值定價可以幫助投資者抓住市場機會、做出正確的決策。
參考文獻：
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[2]朱智慧.長期股權投資核算變化對企業的財務影響[D].財政部財政科學研究所，2015.
市場經濟條件下，企業間進行長期股權投資（企業合并）通常采取直接支付現金、轉讓產成品（商品）、轉讓不動產或無形資產、承擔債務、發行權益性證劵等方式，由此形成的長期股權投資初始計量分企業合并和非企業合并兩種情況，其中企業合并又分為同一控制下的企業合并和非同一控制下的企業合并。
根據企業會計準則《第2號——長期股權投資》、《第20號——企業合并》的相關規定：一個總的處理原則是同一控制下企業合并形成的長期股權投資取得時的成本為獲得被合并方凈資產賬面價值的份額，直接相關費用和稅金計入當期損益或沖減調整投資方資本公積、留存收益；非同一控制下的企業合并和非企業合并形成的長期股權投資成本為進行該項投資（合并）所付出對價的公允價值與直接相關費用之和。
對于哪些是直接相關費用（直接費用不包債務工具和權益性證劵發行費用）、這些直接相關費用什么情況下計入長期股權投資成本，《準則及解釋》中均有明確規定。但對于企業通過轉讓資產行為獲取長期股權投資過程中發生的流轉稅（主要包括增值稅、消費稅、營業稅等）如何進行處理、是否進投資成本卻沒有相關規定，一些實務教材中在這個問題上處理方法也不盡相同。以下筆者通過舉例方式，分別就三種常見流轉稅在長期股權投資中處理方法進行探討。
二、轉讓產成品（商品）取得長期股權投資系增值稅應稅行為
[例1]甲、乙、丙為同一集團控制下的三家子公司，甲公司以其賬面價值為800萬元（假定該批存貨沒有計提跌價準備），公允價值為1000萬元的庫存商品轉讓給乙公司，換取乙公司持有的對丙公司70%的股份。股權轉換日丙公司凈資產賬面價值為1000萬元，甲公司賬面資本公積（資本溢價）80萬元，盈余公積50萬元，未分配利潤200萬元，增值稅稅率17%.則甲公司賬務處理如下：（單位：萬元，下同）
同一控制下企業合并，甲公司應按取得的丙公司凈資產賬面價值份額700萬元（1000萬元×70%）作為長期股權投資初始入賬成本，換出存貨按賬面口徑800萬元結轉、增值稅170萬元（稅務上視同銷售行為按公允價值1000萬元×17%）同步轉出。兩者之間差額（800+170）-700=270萬元依次沖減甲公司資本公積80萬元，盈余公積50萬元，未分配利潤140萬元。
借：長期股權投資——丙公司 700
資本公積——資本溢價 80
盈余公積 50
未分配利潤 140
貸：庫存商品 800
應交稅費——應交增值稅（銷項稅額）170
[例2]假定案列1中甲、乙、丙為三家非關聯方公司，其他資料相同。則甲公司賬務處理如下：
非同一控制下通過置換資產形成企業合并的長期股權投資，比照企業會計準則《第7號——非貨幣性資產交換》規定視同正常商品銷售處理，按公允價值計量。換入資產（即長期股權投資）按換出資產公允價值和相關稅費（指價外稅增值稅）之和確定，換出資產公允價值與其賬面價值、相關稅費（指價內稅消費稅、營業稅等）之間差額作為當期資產處置損益計入利潤表。
借：長期股權投資（丙公司） 1170
貸：主營業務收入 1000
應交稅費（增值稅銷項稅） 170
借：主營業務成本 800
貸：庫存商品 800
小結：由于增值稅屬于價外稅，在隨著產成品（或商品）所有權轉移時同步轉出，一般情況下計入了長期股權投資初始入賬成本（特殊情況是指同一控制下增值稅不構成長期股權投資成本），在此會計實務界和各種輔導教材處理方法基本一致，不存在異議。
三、轉讓產成品（商品）取得長期股權投資系消費稅應稅行為
[例3]甲、乙、丙為同一集團控制下的三家子公司，甲公司以其賬面價值為800萬元（假定該批存貨沒有計提跌價準備），公允價值為1000萬元的庫存商品轉讓給乙公司，換取乙公司持有的對丙公司70%的股份。股權轉換日丙公司凈資產賬面價值為1000萬元，甲公司賬面資本公積（資本溢價）80萬元，盈余公積50萬元，未分配利潤200萬元，消費稅稅率10%（假定該批商品屬于消費稅應稅品，不繳納增值稅）。則甲公司賬務處理如下：
方法1 借：長期股權投資——丙公司 700
資本公積——資本溢價 80
盈余公積 50
未分配利潤 70
貸：庫存商品 800
應交稅費—應交消費稅 100
方法2 借：長期股權投資——丙公司 700
資本公積——資本溢價 80
盈余公積 20
貸：庫存商品 800
借：營業稅金及附加 100
貸：應交稅費——應交消費稅 100
方法1和方法2相同之處是，長期股權投資初始成本都是按同一控制下處理原則入賬的，取得長期股權投資成本與付出對價賬面價值的差額都是沖減投資方權益。不同之處方法1將計提的消費稅（隨同庫存商品轉出）實際上沖減了投資方自身的權益，而方法2則將其視同正常商品銷售行為，計提的消費稅直接計入當期損益，最后計入利潤表達到稅前扣除目的。
[例4]假定案列3中甲、乙、丙為三家非關聯方公司，其他資料相同。則甲公司賬務處理如下：
企業可直接按銷售消費稅應稅產品正常步驟處理，取得的價值量（不是現金而是長期股權投資）按付出對價公允價值入賬，同時結轉產品銷售成本及負擔的價內稅
借：長期股權投資——丙公司 1000
貸：主營業務收入 1000
借：主營業務成本 800
貸：庫存商品 800
借：營業稅金及附加 100
貸：應交稅費—應交消費稅 100
小結：由于消費稅實行價內征收原則，從性質上構成銷售收入抵減項目，最終影響的是當期損益，無論何種情況下是不會計入長期股權投資初始入賬成本的。筆者認為，轉讓消費稅應稅產品無論是否發生在關聯方企業之間，都可理解為企業的一項主營業務活動，按照收入費用配比原則，將消費稅計入營業稅金及附加比同步轉出時沖減所有者權益更合理，還可以稅前抵扣，減輕企業稅賦。
四、轉讓無形資產（也包括處置固定資產不動產）取得長期股權投資系營業稅應稅行為
[例5]甲、乙、丙為同一集團控制下的三家子公司，甲公司以其原價為1200萬元，累計攤銷為400萬元的土地使用權（公允價值為1000萬元，營業稅率為5%）轉讓給乙公司，換取乙公司持有的對丙公司70%的股份。股權轉換日丙公司凈資產賬面價值為1000萬元，甲公司賬面資本公積（資本溢價）80萬元，盈余公積50萬元，未分配利潤200萬元。則甲公司賬務處理如下：
方法1
借：長期股權投資——丙公司 700
資本公積——資本溢價 80
盈余公積 50
未分配利潤 20
累計攤銷 400
貸：無形資產——土地使用權 1200
應交稅費——應交營業稅 50
方法2
借：長期股權投資——丙公司 700
資本公積——資本溢價 80
盈余公積 20
累計攤銷 400
貸：無形資產——土地使用權 1200
借：營業外支出 50
貸：應交稅費——營業稅 50
方法1和方法2相同之處是，長期股權投資初始成本都是按同一控制下處理原則入賬的，而取得長期股權成本與付出對價賬面價值的差額都是沖減投資方權益。不同之處方法1將計提的營業稅（隨同土地使用權轉出同時）實際上沖減了投資方自身的權益，而方法2則將其作為企業處置非流動資產行為，計提的消費稅計入處置損失，最后計入利潤表達到稅前扣除目的。
[例6]假定案列：5中甲、乙、丙為三家非關聯方公司，其他資料相同。則甲公司賬務處理如下：
在此可比照企業會計準則《第6號——無形資產》處置無形資產所有權時，按取得的價款與其賬面價值之間的差額計入當期利得或損失，若涉及營業稅的則直接抵減處置利得或計入處置損失，唯一不同的是在這里將處置獲得的“銀行存款”科目替換成“長期股權投資”科目即可。
借：長期股權投資——丙公司 1000
累計攤銷 400
貸：無形資產——土地使用權 1200
應交稅費—應交消費稅 50
營業外收入——處置非流動資產利得 150
小結：用無形資產對其他公司的長期股權投資時，營業稅對應什么科目？有的教材把它計入“營業稅金及附加”科目，但也有的輔導書直接計入投資成本。對于這個問題筆者認為，只有建筑安裝業、金融保險業、郵電通信業、中介業等發生主營業務時繳納營業稅外，而企業轉讓無形資產、不動產所有權系處置非流動資產利得（損失）概念，由于不屬于企業經常性業務活動（或與之相關活動）范疇，因此負擔的營業稅是不可能計入“營業稅金及附加”科目。那么能不能計入投資成本呢？有人將上述分錄做成：
借：長期股權投資——丙公司 1050
累計攤銷 400
貸：無形資產——土地使用權 1200
應交稅費——應交營業稅 50
營業外收入——處置非流動資產利得 200
五、結論
比較上述三種轉讓非現金生產換入長期股權投資時流轉自總的處理，很明顯它們區別在于：處置無形資產繳納的營業稅是屬于處置活動發生的損益還是與投資活動直接相關費用（若與投資活動直接相關則計入投資成本）？筆者認為營業稅沖減處置利得更合理，理由是：第一，假設企業處置無形資產不發生投資行為而是直接取得貨幣資金，要繳納營業稅，因此比較而言與處置活動的相關性更緊密；第二，更加符合基本準則當中的謹慎性原則要求，避免虛增資產價值。
參考文獻：
[1]陳文軍：《債務重組會計問題研究》，《當代財經》1999年第9期。
[2]李勤：《淺談新舊〈企業會計準則——債務重組〉的變化及意義》，《南方農村》2001年第5期。
【關鍵詞】 合并財務報表； 成本法； 長期股權投資
一、成本法編制合并財務報表的理論依據
我國長期股權投資準則規定：“投資企業對子公司的長期股權投資，應當采用本準則規定的成本法核算，編制合并財務報表時按照權益法進行調整”。合并財務報表準則允許企業直接在對子公司的長期股權投資采用成本法核算的基礎上編制合并財務報表，但是所生成的合并財務報表應當符合合并財務報表的規定。
《國際會計準則第27號――合并財務報表和單獨財務報表》合并程序部分第18段：在編制合并財務報表時，主體通過把資產、負債、權益、收益和費用等相同項目逐項相加，合并母公司及其子公司的財務報表。為了使合并財務報表能將企業集團視作單一經濟主體來列報財務信息，應采取如下步驟：
（1）母公司對子公司投資的賬面金額與其在各子公司中所占的權益份額相抵銷；
（2）對被合并子公司報告期損益中應歸屬于非控制性權益的部分加以確定；
（3）被合并子公司凈資產中的非控制性權益應與母公司在其中的所有權份額分開確定。凈資產中的非控制性權益包括：
①原合并日的非控制性權益金額；
②合并日后非控制性權益享有的權益變動份額。
可見，在合并財務報表中，國際會計準則并未將長期股權投資由成本法調整為權益法。
二、成本法編制合并財務報表程序
將長期股權投資由成本法調整為權益法進行核算，過程比較復雜，涉及較多的調整分錄，而采用成本法核算可以簡化合并財務報表的編制。
成本法核算不要求將長期股權投資由成本法改為權益法，在編制合并財務報表時，首先抵銷投資時點母公司長期股權投資和子公司所有者權益，然后調整和抵銷投資日后發生的有關業務。具體合并程序見圖1。
合并財務報表是把母公司和子公司作為一個會計主體，對全資子公司來說，這個主體的所有者權益是母公司的投資者，投資時點子公司的所有者權益是母公司，作為企業集團整體，母公司的長期股權投資和子公司的所有者權益是不存在的，因此應抵銷投資時點母公司長期股權投資和子公司的所有者權益。抵銷分錄如下：
借：股本（實收資本）
資本公積
盈余公積
未分配利潤
商譽（借方差額）
貸：長期股權投資
非控制性權益
未分配利潤（貸方差額）
購買日長期股權投資初始投資成本大于應享有被購買方可辨認凈資產公允價值的份額，在合并財務報表中確認為商譽；初始投資成本小于應享有被購買方可辨認凈資產公允價值的份額，在合并財務報表中應確認為當期損益，因購買日不編制合并利潤表，所以反映在未分配利潤項目中。應說明的是，目前我國合并財務報表中對商譽的處理采用的是母公司理論，未反映非控制性權益部分的商譽。
投資日后有關業務的處理
（1）對投資時點子公司各項資產公允價值和賬面價值差額的調整，只需將非控制性權益和非控制性損益分離出來即可，即按投資時點子公司各項資產公允價值和賬面價值差額累計對期末所有者權益的影響乘以非控制性權益比例計算非控制性權益，按投資時點子公司各項資產公允價值和賬面價值差額對當期損益的影響乘以非控制性權益比例計算非控制性損益。
（2）對集團內部交易，一般認為，順流交易與少數股東無關，無需調整少數股東權益和少數股東損益；逆流交易按少數股東持股比例確認非控制性權益和非控制性損益。目前我國實務界合并財務報表中非控制性權益和非控制性損益中不含內部交易的影響。
（3）投資日后子公司賬面所有者權益的變動，只需將非控制性權益和非控制性損益分離出來即可，即按投資后被投資單位賬面所有者權益變動數乘以非控制性權益比例計算非控制性權益，按當期被投資單位賬面凈利潤乘以非控制性權益比例計算非控制性損益。
上述從子公司合并日后所有者權益變動中分離非控制性權益，從凈利潤中分離非控制性損益可合并進行。
【例題】甲股份有限公司（以下簡稱“甲公司”）于2009年12月31日與乙公司的控股股東簽訂股權轉讓協議。協議主要內容如下：根據經評估的12月31日乙公司可辨認凈資產公允價值，甲公司以6 000萬元取得其80%有表決權股份，能夠對乙公司實施控制。2009年12月31日，乙公司可辨認資產、負債的賬面價值和公允價值如表1所示：
表1中，乙公司固定資產為管理用設備，取得時成本為4 000萬元，預計使用年限為10年，凈殘值為0，至投資時已經使用4年，賬面價值為2 400萬元，公允價值為3 200萬元。除固定資產外，其余資產、負債的公允價值與賬面價值相等。2010年甲乙兩公司之間發生的內部交易如下：
2010年10月10日乙公司將其生產的某產品銷售給甲公司，售價為65萬元，成本為33萬元，至2010年12月31日，甲公司尚未將上述產品對外售出。除此之外，甲乙公司之間不存在其他內部交易。
假定甲公司和乙公司之間的內部交易影響合并財務報表中的非控制性權益和非控制性損益，不考慮相關稅費的影響，甲乙兩公司均按凈利潤的10%提取盈余公積。
2010年12月31日，甲、乙兩公司的資產負債表如表2所示， 2010年度甲、乙兩公司的利潤表如表3所示。
（1）調整子公司個別報表
借：固定資產 800（3 200-2 400）
貸：資本公積800
借：管理費用 133.33（800÷6）
貸：固定資產――累計折舊133.33
（2）抵銷投資時點長期股權投資和子公司所有者權益
借：股本 1 000
資本公積 2 900
盈余公積350
未分配利潤 3 150
商譽80
貸：長期股權投資 6 000
非控制性權益 1 480
（3）消除內部逆流交易
借：營業收入52（65×80%）
貸：營業成本26.4（33×80%）
存貨25.6
（4）合并分離非控制性權益和非控制性損益
消除內部交易之后，乙公司凈利潤=1 980-25.6-133.33
=1 821.07（萬元）
從乙公司凈利潤中分離的非控制性損益=1 821.07×20%=364.21（萬元）。
借：歸屬于母公司凈利潤 364.21
貸：非控制性損益364.21
從乙公司合并日后增加的留存收益中分離的非控制性權益 =1 821.07×20%=364.21（萬元）。
借：盈余公積 19.80
未分配利潤 344.41（1 821.07×20%-19.80）
貸：非控制性權益 364.21
從乙公司合并日后增加的資本公積中分離的非控制性權益=（2 500-2 100）×20%=80（萬元）。
借：資本公積 80
貸：非控制性權益 80
2010年12月31日合并資產負債表如表4所示，2010年合并利潤表如表5所示。
采用成本法編制合并財務報表，能減少合并財務報表編制的工作量，且易于理解和掌握，建議實務中加以推廣。
【參考文獻】
［1］ 張志鳳.2010年注冊會計師考試重點分析［J］.中國稅務，2010（7）.
財政部對《企業會計準則第2號———長期股權投資》（簡稱為“新準則”）的修繕工作，于2014年3月13日正式完成。公告明確指出，2014年7月1日起，各個企業全面施行修訂后的新準則，鼓勵境外上市的企業提早推行。同時，原長期股權投資準則廢止。這次的修改將一般性金融資產和長期股權投資更加顯著地區分開來，并且與現行會計制度在各個方面都有較大的差異。這些變化會對企業產生什么樣的影響，將是我們關注的重點。
【關鍵詞】
新準則；變化；影響
一、長期股權投資的內涵
（一）長期股權投資的定義與特點新規定下的長期股權投資，是指投資方以合并、購買被投資企業股權等方式，得到被投資單位相應的股份份額，從而實現對被投資企業控制、共同控制和重大影響。因為投資企業持有該項資產的目的是通過長期持有被投資單位的股份，來達到與被投資單位共享收益、共擔損失，而不在于獲取短期收益，所以，它具有投資數額大、期限長的特點。相應地，投資風險和收益也同時增加了。
（二）長期股權投資的分類一是能實施控制的投資（對子公司的投資，擁有的有表決權股份的比例在50%以上）；二是能實施共同控制的投資（對合營企業的投資，擁有的有表決權股份的比例等于50%）；三是能實施重大影響的投資（對聯營企業的投資，擁有的有表決權股份的比例大于在20%和50%之間，包括20%）。
二、長期股權投資準則變動的具體分析
這次的變動，主要體現在適用范圍、權益法下其他凈資產的處理、對準則解釋相關內容的整合以及披露等方面，如：新準則對不能實施控制、共同控制或重大影響的投資，改為由第22號金融工具準則進行規范；權益法核算下，被投資方所發生的針對于其他凈資產（除凈損益、利潤分配和其他綜合收益外）的相關變動，計入投資的賬面價值及所有者權益；在合并過程中，因取得相應股權所產生的初始成本、費用不再資本化；關于長期股權投資披露方面的有關事項，現適用于第41號（在其他主體中權益的披露）準則，新準則不再涉及。下面將從初始計量及后續計量兩個方面來分析準則的相關變動。
（一）初始計量的修訂及分析根據資產取得的方式不同，可以將長期股權投資具體歸納為兩類：一類是企業合并取得的投資；另一類是其他方式取得的投資。這兩類的具體分析如下：一是通過控股合并形成的對其他單位的投資，在確定初始投資成本時，應區分形成控股合并的類型。按照合并前后是否均受同一方或相同的多方非暫時性的最終控制，可以將控股合并分為同一控制下和非同一控制下的企業合并這兩類，在初始確認時分別適用權益結合法和購買法。對于與合并相關的中介費用等，投資方應當在實際發生時直接將其計入對應的損益科目即管理費用。二是對于其他的不能形成控股合并的投資，一般以購買方支付對價的公允價值作為初始投資成本；在資產的公允價值無法可靠取得，且交易不具有商業實質的情況下，投出資產則應按照其賬面價值進行確認。此時與投資相關的初始直接費用則應計入投資成本中。另外，新準則中的第六條規定，權益性證券發行時所發生的相關費用，適用于第37號（金融工具列報）準則。根據該準則，企業發行權益性證券時，應按照實際收到的對價，即債券發行價格減去與發行直接相關的費用后的金額，計入相關權益項目。然而，財政部在有關通知中已明確指出，對于相關的廣告費、路演費等則不適用于上述處理，而應將其直接計入對應的損益科目。
（二）后續計量的修訂及分析1.成本法。⑴成本法的適用范圍。新準則中的成本法適用的僅是對子公司的投資。根據相關合并準則，投資者對于那些為其投資進行服務的子公司，應予以合并，在個別報表中以成本法對其進行會計處理；對其他子公司則以公允價值計量的核算方法將其反映在個別及合并財務報表中。⑵投資收益的確認。新準則修訂：從對被投資單位的投資中取得的投資收益不再區分投資前、后分別進行會計處理，獲得的凈利潤分配額，直接確認為當期損益。2.權益法。⑴權益法的適用范圍。對聯營、合營企業的投資，適用于權益法核算，其中第41號準則修訂了合營企業的定義和判斷指引，而新準則又新增了兩項關于權益法的適用豁免：一是對聯營企業的投資中，如果有一部分投資是通過特殊主體間接持有的，那么可以對該部分采用公允價值，而對其他部分采用權益法。需要說明的是，該部分投資只有在符合第22號準則中公允價值計量的金融資產分類條件的前提下，才可以選擇單獨處理。二是對聯營、合營企業的投資，其中被歸類為持有待售的部分，適用于第4號固定資產準則。剩余部分仍應采用權益法對其進行核算。⑵權益法的應用程序。一般按照以下兩個步驟進行：一是調整初始的投資成本；二是確認后續的權益變動。對于初始投資成本的調整，新準則沒有相關的修訂。在應用過程中，應按照公允價值，將為取得相應股份而付出的作為對價的資產和應享有對方可辨認凈資產的份額進行比較。只有當對價小于應享有份額時，才應按其差額，增加投資的賬面價值，同時計入當期的營業外收入。上述調整之后，對歸屬于投資方的權益變動，在后續計量期間應予以確認。實際包括以下四個步驟：第一步，按照投資者所采用的會計政策及期間，對被投資單位的報表數據進行相應的調整。第二步，以初始取得時對方單位相關資產的公允價值為基礎，將公允與賬面的差額按照一定的會計處理原則分配到當期，并相應調整被投資方的凈利潤等項目。第三步，對于因內部交易所產生的未實現損益，應按照投資方所享有的份額，對其進行抵消。第四步，最終確認應享有的被投資方的權益變動。
三、長期股權投資準則修訂對企業財務的影響
（一）對企業財務報表的影響1.合并的基本理論依據發生的變化。母公司理論在之前關于合并報表的基本理論中占有基礎性地位，它同時也是合并財務報表的重要形式和原則。而在第33號（合并財務報表）準則中，之前合并所強調的原則和形式被完整地改變了，“經濟主體理論”徹底取代了“母公司理論”。2.新準則在合并報表編制方法上的變化。新的企業會計準則在合并財務報表時，明確了子公司的范圍，指出無論股東權益正負，只要母公司能夠實施控制，就要把這些公司當作財務報表的合并標的，對于股權比例的具體比重，可以不作為重點參考標準。3.新準則關于合并范圍的變化。新準則以實質性控制作為衡量標準，明確指出所有子公司都應包含在合并范圍內。這樣一來，合并報表就包括了那些之前無法反映在其中的特殊行業，更加真實地反映了企業集團的財務狀況與經營成果，讓報表使用者了解到自己實際的運營情況。
（二）對企業財務決策的影響新準則規定，對于同一控制下的初始投資成本與付出對價賬面價值的差額調整資本公積或留存收益。這降低了人為調節交易價格、改變可辨認凈資產公允價值從而進行盈余操作的可能性。此外，在舊準則下，企業資產采用成本與市價孰低法,而新準則下，第22號（金融工具確認和計量）準則對金融資產則有公允價值和攤余成本兩種后續計量模式，其中對于可供出售金融資產則先將其正常范圍內的公允價值變動計入其他綜合收益，直到處置時才將其從所有者權益轉入當期投資收益，這樣使得金融資產的價值更能反映其實際收益狀況。
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